Análisis del mercado de staking de Solana: principales actores en el ámbito del staking liquido
Recientemente, el mercado ha mostrado signos de recuperación, y Solana (SOL) ha ascendido a la sexta criptomoneda más grande. En todas las cadenas de bloques basadas en prueba de participación (PoS), su volumen de activos en staking solo es superado por Ethereum, ocupando el segundo lugar. Sin embargo, el grado de acumulación de fondos en las aplicaciones de finanzas descentralizadas (DeFi) dentro del ecosistema de Solana es relativamente bajo, con un valor total bloqueado (TVL) de 1,137 millones de dólares, que representa solo el 11.3% de su máximo histórico.
En el TVL de Solana, los proyectos de staking liquido juegan un papel importante y son clave para impulsar el TVL de regreso a los máximos históricos. Entre ellos, Marinade y Jito ocupan una posición destacada con el TVL más alto, lo que destaca la importancia de la categoría de staking liquido. Este artículo explorará en profundidad a los participantes importantes en el ámbito del staking liquido en Solana y realizará un análisis comparativo de sus estrategias y desempeño en el mercado.
stake y situación general del staking liquido
Hasta el 12 de diciembre, la capitalización de mercado de SOL es de 30,530 millones de dólares, la capitalización de mercado en stake es de 27,620 millones de dólares, la proporción de stake es del 69.18%, la cantidad en stake es de 391 millones de SOL, la tasa de inflación es del 6.75% y la tasa de recompensa es del 6.87%. La capitalización de mercado en stake de SOL ocupa el segundo lugar entre todas las cadenas de bloques PoS, solo detrás de ETH; la proporción de stake también es relativamente alta entre las cadenas de bloques PoS con alta capitalización de mercado.
En Solana hay un total de 1986 validador(es), y los validadores mejor clasificados ofrecen un APY cercano al 8%, sin comisiones.
Para recompensar a los poseedores de SOL, aumentar la seguridad de la red y la capacidad de resistencia a la censura, la Fundación Solana lanzó el "Programa de Piscinas de Staking". Los usuarios pueden depositar SOL en la piscina de staking y recibir tokens SPL que representan su participación en la piscina de staking, estos tokens SPL son tokens de staking liquido (LST) y pueden circular libremente. Los datos muestran que hay un total de 16.82 millones de SOL bloqueados en la piscina de staking, con un APY promedio del 6.68%. Aproximadamente el 4.3% del total de SOL en staking está en la piscina de staking. Las 4 principales piscinas de staking son Marinade, Jito, BlazeStake y Lido, que son los 4 proyectos de staking liquido más grandes en el ecosistema de Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance es el primer protocolo de staking líquido en el ecosistema de Solana, lanzado en la mainnet de Solana en agosto de 2021. Al stakear SOL en Marinade, se obtiene mSOL, y las ganancias del staking se acumulan directamente en mSOL.
Marinade también ofrece servicios de staking nativo, permitiendo a los usuarios obtener rendimientos de staking sin utilizar contratos inteligentes (es decir, sin LST).
Marinade tiene 7.058 millones de SOL en stake, siendo el proyecto de staking liquido más grande en Solana; también es el proyecto con el TVL más alto en Solana, con un valor de 777 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.543%; la cantidad de stake ha aumentado un 31.22% en los últimos 30 días.
El token de gobernanza de Marinade es MNDE, con una capitalización de mercado circulante de 85.99 millones de dólares, una capitalización total de 356 millones de dólares, y un aumento del 22.2% en los últimos 7 días.
Jito
Jito lanzó su plataforma de staking líquido a finales de 2022. En Jito, al stakear SOL se puede obtener JitoSOL, y las ganancias del stake se acumulan directamente en JitoSOL.
A diferencia de otros proyectos de staking liquido, Jito ha desarrollado infraestructura de valor máximo extraíble (MEV) para la red Solana. Debido a su propio negocio de MEV, una parte de los ingresos de MEV se asigna a JisoSOL, por lo que los usuarios que participan en el stake a través de Jito también obtienen rendimientos relativamente más altos.
Jito tiene 6.38 millones de SOL en stake; la cantidad de staking ha aumentado un 17.77% en los últimos 30 días; el TVL es de 455 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.892%.
El token de gobernanza de Jito es JTO, con una capitalización de mercado circulante de 342 millones de dólares y una capitalización total de 2,973 millones de dólares, habiendo subido un 46.6% en los últimos 7 días.
BlazeStake
BlazeStake se lanzó en mayo de 2022 y recientemente, debido a la explosión colectiva del ecosistema de Solana, el token de gobernanza ha aumentado decenas de veces desde su punto más bajo, superando a Lido y convirtiéndose en el tercer proyecto de staking liquido en Solana. Al stakear SOL en BlazeStake, se puede obtener bSOL, y las ganancias del stake se acumulan directamente en bSOL.
BlazeStake utiliza principalmente el contrato inteligente del pool de staking oficial de Solana Labs, que tiene el mayor conjunto de validadores, permitiendo a los usuarios hacer staking liquido a validadores específicos.
En BlazeStake hay 1.52 millones de SOL en stake; el volumen de stake ha crecido un 177% en los últimos 30 días; el TVL es de 108 millones de dólares; la tasa de rendimiento de stake es del 6.232%.
El token de gobernanza de Blaze es BLZE, con una capitalización de mercado de 38.84 millones de dólares, y ha subido un 66.5% en los últimos 7 días.
Lido
Lido lanzó su servicio de staking líquido en Solana en septiembre de 2021, pero su desarrollo en otras cadenas no ha sido ideal, ya que no ha sabido aprovechar la ventaja de ser el primero y la ventaja de marca, y ya anunció en octubre que dejaría de aceptar nuevos stakes en Solana. Al hacer stake de SOL en Lido, se puede obtener stSOL, y los rendimientos del staking también se acumulan en stSOL.
Lido tiene 887,000 SOL en stake; el volumen de stake ha disminuido un 41.43% en los últimos 30 días; el TVL en Solana es de 63.4 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.717%.
El token de gobernanza de Lido es LDO, con una capitalización de mercado circulante de 2,095 millones de dólares y una capitalización de mercado total de 2,356 millones de dólares, habiendo caído un 6.7% en los últimos 7 días.
Aplicaciones de varios LST en DeFi
mSOL de Marinade, JitoSOL de Jito, bSOL de Blaze y stSOL de Lido han recibido un buen apoyo en las aplicaciones DeFi de Solana.
Los dos principales protocolos de préstamos en Solana admiten mSOL, JitoSOL, bSOL y stSOL como colateral para los préstamos, pero después del anuncio de Lido, stSOL ha sido retirado de estos dos proyectos.
En el mayor DEX de Solana, tanto mSOL/SOL como bSOL/SOL tienen una liquidez de más de diez millones de dólares, y también hay pares de comercio entre mSOL y bSOL que se pueden negociar directamente; mientras que la liquidez de Jito/SOL y stSOL/SOL es relativamente menor.
El crecimiento del volumen de staking y la liquidez en el DEX pueden estar relacionados con las medidas de incentivos del proyecto. Blaze ofrece el mayor incentivo, donde depositar en una plataforma de préstamos puede obtener un subsidio de tokens de gobernanza BLZE con un APR del 15.37%. Los depósitos de mSOL pueden obtener un subsidio de tokens de gobernanza MNDE con un APR del 1.98%. Jito aún no ha incentivado la adopción de JitoSOL en DeFi, mientras que los tokens de Lido ya se han distribuido prácticamente en su totalidad, sin capacidad para continuar incentivando y eligiendo salir del mercado.
Resumen
El ecosistema de Solana incluye varios programas representativos de staking liquido, todos apoyados por proyectos DeFi en el ecosistema. Marinade fue el primero en lanzarse y ofrece servicios de staking nativo; Jito proporciona mayores rendimientos a través de infraestructura MEV; BlazeStake permite a los usuarios apostar SOL a validadores específicos; Lido es un representante de los proveedores de servicios de staking de liquidez multi-cadena. Sin embargo, el volumen de staking liquido es relativamente bajo, y el SOL apostado a través de pools de staking representa solo el 4.3% de todo el SOL apostado. La variedad de soluciones de liquidez también ha llevado a una dispersión de la liquidez, y en el futuro podrían surgir algunas soluciones competitivas.
Las medidas de incentivos parecen seguir siendo cruciales para el aumento del volumen de stake y la liquidez de LST en DEX. El proyecto Blaze es el menos conocido, pero ha ofrecido el mayor subsidio en APR en DEX y protocolos de préstamos, con un aumento del 177% en el volumen de stake en los últimos 30 días. Lido, a pesar de ser el más conocido en el ámbito del staking liquido y haber lanzado en Solana más temprano, ha distribuido casi todos sus tokens y ha optado por detenerse en la batalla de subsidios.
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Patrón de staking liquido de Solana: Marinade lidera, Jito se fortalece y BlazeStake emerge.
Análisis del mercado de staking de Solana: principales actores en el ámbito del staking liquido
Recientemente, el mercado ha mostrado signos de recuperación, y Solana (SOL) ha ascendido a la sexta criptomoneda más grande. En todas las cadenas de bloques basadas en prueba de participación (PoS), su volumen de activos en staking solo es superado por Ethereum, ocupando el segundo lugar. Sin embargo, el grado de acumulación de fondos en las aplicaciones de finanzas descentralizadas (DeFi) dentro del ecosistema de Solana es relativamente bajo, con un valor total bloqueado (TVL) de 1,137 millones de dólares, que representa solo el 11.3% de su máximo histórico.
En el TVL de Solana, los proyectos de staking liquido juegan un papel importante y son clave para impulsar el TVL de regreso a los máximos históricos. Entre ellos, Marinade y Jito ocupan una posición destacada con el TVL más alto, lo que destaca la importancia de la categoría de staking liquido. Este artículo explorará en profundidad a los participantes importantes en el ámbito del staking liquido en Solana y realizará un análisis comparativo de sus estrategias y desempeño en el mercado.
stake y situación general del staking liquido
Hasta el 12 de diciembre, la capitalización de mercado de SOL es de 30,530 millones de dólares, la capitalización de mercado en stake es de 27,620 millones de dólares, la proporción de stake es del 69.18%, la cantidad en stake es de 391 millones de SOL, la tasa de inflación es del 6.75% y la tasa de recompensa es del 6.87%. La capitalización de mercado en stake de SOL ocupa el segundo lugar entre todas las cadenas de bloques PoS, solo detrás de ETH; la proporción de stake también es relativamente alta entre las cadenas de bloques PoS con alta capitalización de mercado.
En Solana hay un total de 1986 validador(es), y los validadores mejor clasificados ofrecen un APY cercano al 8%, sin comisiones.
Para recompensar a los poseedores de SOL, aumentar la seguridad de la red y la capacidad de resistencia a la censura, la Fundación Solana lanzó el "Programa de Piscinas de Staking". Los usuarios pueden depositar SOL en la piscina de staking y recibir tokens SPL que representan su participación en la piscina de staking, estos tokens SPL son tokens de staking liquido (LST) y pueden circular libremente. Los datos muestran que hay un total de 16.82 millones de SOL bloqueados en la piscina de staking, con un APY promedio del 6.68%. Aproximadamente el 4.3% del total de SOL en staking está en la piscina de staking. Las 4 principales piscinas de staking son Marinade, Jito, BlazeStake y Lido, que son los 4 proyectos de staking liquido más grandes en el ecosistema de Solana.
Marinade Finance
Marinade Finance es el primer protocolo de staking líquido en el ecosistema de Solana, lanzado en la mainnet de Solana en agosto de 2021. Al stakear SOL en Marinade, se obtiene mSOL, y las ganancias del staking se acumulan directamente en mSOL.
Marinade también ofrece servicios de staking nativo, permitiendo a los usuarios obtener rendimientos de staking sin utilizar contratos inteligentes (es decir, sin LST).
Marinade tiene 7.058 millones de SOL en stake, siendo el proyecto de staking liquido más grande en Solana; también es el proyecto con el TVL más alto en Solana, con un valor de 777 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.543%; la cantidad de stake ha aumentado un 31.22% en los últimos 30 días.
El token de gobernanza de Marinade es MNDE, con una capitalización de mercado circulante de 85.99 millones de dólares, una capitalización total de 356 millones de dólares, y un aumento del 22.2% en los últimos 7 días.
Jito
Jito lanzó su plataforma de staking líquido a finales de 2022. En Jito, al stakear SOL se puede obtener JitoSOL, y las ganancias del stake se acumulan directamente en JitoSOL.
A diferencia de otros proyectos de staking liquido, Jito ha desarrollado infraestructura de valor máximo extraíble (MEV) para la red Solana. Debido a su propio negocio de MEV, una parte de los ingresos de MEV se asigna a JisoSOL, por lo que los usuarios que participan en el stake a través de Jito también obtienen rendimientos relativamente más altos.
Jito tiene 6.38 millones de SOL en stake; la cantidad de staking ha aumentado un 17.77% en los últimos 30 días; el TVL es de 455 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.892%.
El token de gobernanza de Jito es JTO, con una capitalización de mercado circulante de 342 millones de dólares y una capitalización total de 2,973 millones de dólares, habiendo subido un 46.6% en los últimos 7 días.
BlazeStake
BlazeStake se lanzó en mayo de 2022 y recientemente, debido a la explosión colectiva del ecosistema de Solana, el token de gobernanza ha aumentado decenas de veces desde su punto más bajo, superando a Lido y convirtiéndose en el tercer proyecto de staking liquido en Solana. Al stakear SOL en BlazeStake, se puede obtener bSOL, y las ganancias del stake se acumulan directamente en bSOL.
BlazeStake utiliza principalmente el contrato inteligente del pool de staking oficial de Solana Labs, que tiene el mayor conjunto de validadores, permitiendo a los usuarios hacer staking liquido a validadores específicos.
En BlazeStake hay 1.52 millones de SOL en stake; el volumen de stake ha crecido un 177% en los últimos 30 días; el TVL es de 108 millones de dólares; la tasa de rendimiento de stake es del 6.232%.
El token de gobernanza de Blaze es BLZE, con una capitalización de mercado de 38.84 millones de dólares, y ha subido un 66.5% en los últimos 7 días.
Lido
Lido lanzó su servicio de staking líquido en Solana en septiembre de 2021, pero su desarrollo en otras cadenas no ha sido ideal, ya que no ha sabido aprovechar la ventaja de ser el primero y la ventaja de marca, y ya anunció en octubre que dejaría de aceptar nuevos stakes en Solana. Al hacer stake de SOL en Lido, se puede obtener stSOL, y los rendimientos del staking también se acumulan en stSOL.
Lido tiene 887,000 SOL en stake; el volumen de stake ha disminuido un 41.43% en los últimos 30 días; el TVL en Solana es de 63.4 millones de dólares; la tasa de rendimiento del stake es del 6.717%.
El token de gobernanza de Lido es LDO, con una capitalización de mercado circulante de 2,095 millones de dólares y una capitalización de mercado total de 2,356 millones de dólares, habiendo caído un 6.7% en los últimos 7 días.
Aplicaciones de varios LST en DeFi
mSOL de Marinade, JitoSOL de Jito, bSOL de Blaze y stSOL de Lido han recibido un buen apoyo en las aplicaciones DeFi de Solana.
Los dos principales protocolos de préstamos en Solana admiten mSOL, JitoSOL, bSOL y stSOL como colateral para los préstamos, pero después del anuncio de Lido, stSOL ha sido retirado de estos dos proyectos.
En el mayor DEX de Solana, tanto mSOL/SOL como bSOL/SOL tienen una liquidez de más de diez millones de dólares, y también hay pares de comercio entre mSOL y bSOL que se pueden negociar directamente; mientras que la liquidez de Jito/SOL y stSOL/SOL es relativamente menor.
El crecimiento del volumen de staking y la liquidez en el DEX pueden estar relacionados con las medidas de incentivos del proyecto. Blaze ofrece el mayor incentivo, donde depositar en una plataforma de préstamos puede obtener un subsidio de tokens de gobernanza BLZE con un APR del 15.37%. Los depósitos de mSOL pueden obtener un subsidio de tokens de gobernanza MNDE con un APR del 1.98%. Jito aún no ha incentivado la adopción de JitoSOL en DeFi, mientras que los tokens de Lido ya se han distribuido prácticamente en su totalidad, sin capacidad para continuar incentivando y eligiendo salir del mercado.
Resumen
El ecosistema de Solana incluye varios programas representativos de staking liquido, todos apoyados por proyectos DeFi en el ecosistema. Marinade fue el primero en lanzarse y ofrece servicios de staking nativo; Jito proporciona mayores rendimientos a través de infraestructura MEV; BlazeStake permite a los usuarios apostar SOL a validadores específicos; Lido es un representante de los proveedores de servicios de staking de liquidez multi-cadena. Sin embargo, el volumen de staking liquido es relativamente bajo, y el SOL apostado a través de pools de staking representa solo el 4.3% de todo el SOL apostado. La variedad de soluciones de liquidez también ha llevado a una dispersión de la liquidez, y en el futuro podrían surgir algunas soluciones competitivas.
Las medidas de incentivos parecen seguir siendo cruciales para el aumento del volumen de stake y la liquidez de LST en DEX. El proyecto Blaze es el menos conocido, pero ha ofrecido el mayor subsidio en APR en DEX y protocolos de préstamos, con un aumento del 177% en el volumen de stake en los últimos 30 días. Lido, a pesar de ser el más conocido en el ámbito del staking liquido y haber lanzado en Solana más temprano, ha distribuido casi todos sus tokens y ha optado por detenerse en la batalla de subsidios.