區塊鏈模塊化趨勢與行業格局演變

區塊鏈技術正朝着模塊化方向發展，這不僅包括基於Cosmos技術演進的項目，還涵蓋了以太坊L2/L3、比特幣L2以及跨鏈等領域。這些項目雖然關注點各不相同，但都在打破傳統單體鏈的界限，推動行業走向部分融合。

在這一趨勢下，競爭格局正在發生變化。原有的技術壁壘正被逐步打破，並在融合過程中重新組合。這意味着區塊鏈項目的獨特性變得愈發重要，否則可能在模塊化浪潮中失去立足之地。

行業發展預測

1. 未來2-3年將是模塊化區塊鏈的混戰期。DA層、執行層甚至結算層都將經歷激烈競爭。這一階段過後，一些基礎項目將脫穎而出，構成加密領域的底層基礎設施。這些基礎設施將隨時間推移形成深厚的技術壁壘。

2. 高性能區塊鏈新項目的入場窗口將基本關閉。除非出現突破性技術，否則單體區塊鏈的敘事將基本結束。新入局者將難以獲得市場地位。

3. 現有高性能單體鏈需要尋找不可替代的定位。在模塊化趨勢下，高性能公鏈面臨較大壓力，相較於安全性，性能本身的不可替代性較弱。

4. 以太坊也將面臨挑戰，尤其是在DA層和執行層。然而，由於擁有加密領域最稀缺的資源（安全性），以太坊仍具有不可或缺的地位。

5. 可能的演化路徑是，以太坊和比特幣將爲整個加密領域提供最基礎的結算層服務。少數L1項目可能有機會參與部分結算層功能。DA層將經歷充分競爭，參與者包括以太坊、Celestial、Near、Avail等。執行層主要集中在以太坊L2（如Optimism、Arbitrum、StarkNet、zkSync等）、高性能公鏈（如Solana、Avalanche、Aptos、Sui等）以及即將到來的一批比特幣L2項目。

行業長期展望

隨着模塊化區塊鏈的發展，以太坊和比特幣正逐步演變爲底層安全服務的提供者。其他DA層、執行層和結算層項目將提供不同層次的服務，以滿足各種應用需求。

區塊鏈的多樣化主要體現在應用層，而非基礎設施層面。基礎設施雖會保持一定程度的去中心化，但不會呈現百花齊放的局面。

在本輪模塊化週期之後，區塊鏈基礎設施的競爭將趨於平緩。未來十年，加密應用層的競爭將更加激烈，涉及遊戲、社交、DeFi、NFT、AI、共享服務等多個領域。這標志着加密領域開始走向大規模應用，預計將在2-3年後逐步實現。

從2009年到2026年，這近20年的時間可視爲加密領域的蠻荒時代。盡管這一時期充斥着投機行爲，但底層基礎設施也在不斷完善，爲加密領域的大規模應用奠定了基礎。