Tổng quan thị trường tiền điện tử năm 2024 và triển vọng năm 2025: 5 lĩnh vực phát triển nổi bật
Năm 2024 sẽ là một năm có ý nghĩa cột mốc đối với ngành mã hóa. Từ việc phê duyệt ETF Bitcoin và Ethereum vào đầu năm, đến sự phát triển mạnh mẽ của thị trường bò, rồi đến sự thúc đẩy của cuộc bầu cử tổng thống Mỹ, Bitcoin và các loại tiền điện tử khác đã đạt được giá trị kỷ lục, ngày càng ảnh hưởng đến cấu trúc xã hội và chính trị.
Nhìn về tương lai, năm lĩnh vực chính có sự tiến bộ đáng khích lệ trong năm 2024 đáng được theo dõi chặt chẽ vào năm 2025. Những lĩnh vực này bao gồm hệ sinh thái Bitcoin, hạ tầng (Infra), Meme, trí tuệ nhân tạo (AI) và hệ sinh thái TON.
Hệ sinh thái Bitcoin
thị trường chủ đạo
Trong năm qua, thị phần của Bitcoin đã tăng từ 45,27% lên 56,81%. Điều này có nghĩa là phần lớn tính thanh khoản hiện tại của thị trường tiền điện tử chủ yếu tập trung vào hệ sinh thái Bitcoin và vẫn đang tiếp tục tăng.
Quỹ ETF Bitcoin giao ngay đã tích lũy nắm giữ 5.3% tổng số Bitcoin hiện có, số lượng nắm giữ đã tăng từ 629,900 đồng vào đầu năm lên 1,243,608 đồng, tăng 613,708 đồng. Trong vòng 12 tháng, tỷ lệ nắm giữ của ETF đã tăng từ 3.15% lên 6.25%.
Một thị trường mới đã chính thức mở ra, với Bitcoin là tài sản cốt lõi, ETF và cổ phiếu Mỹ là kênh đầu tư, thông qua các công ty niêm yết trên thị trường chứng khoán Mỹ như MSTR, để vô hạn hấp thụ tính thanh khoản của đô la. Do đó, sự cần thiết phải phát triển hệ sinh thái Bitcoin và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn càng trở nên rõ ràng hơn, điều này sẽ được thực hiện thông qua việc tăng nhu cầu BTC và nâng cao giá trị.
Layer 2
Trong ba năm qua, đã có 77 dự án Layer 2 của Bitcoin được khởi động hoặc hoàn thành việc huy động vốn. Trong nửa đầu năm 2024, nhờ vào cơn sốt khái niệm Bitcoin ETF, khối lượng giao dịch và giá token của các dự án Layer 2 Bitcoin trong các chu kỳ trước đã tăng mạnh. Những dự án Layer 2 cũ này cũng đã chứng kiến sự phát triển công nghệ hơn nữa. Trên Bitcoin đã xuất hiện nhiều giải pháp Layer 2 khác nhau, bao gồm Spiderchain, ZKRollup, chuỗi tương thích EVM, chuỗi bên, v.v. Tính đến hiện tại, tổng giá trị bị khóa của Layer 2 Bitcoin (TVL) đã đạt 3 tỷ đô la, với sự đóng góp của 19 dự án. Giả sử tất cả các dự án Layer 2 Bitcoin được ra mắt trong vài năm tới, tổng TVL dự kiến sẽ tăng ít nhất từ 2 đến 4 lần, đạt từ 6 đến 12 tỷ đô la.
Layer 1/Thực thi lớp
BRC-20, Ordinals và Runes là các tiêu chuẩn thực hiện mới chính xuất hiện vào cuối năm 2023. Mặc dù thị trường tổng thể giảm sút trong quý thứ hai, hoạt động của BTC Layer 1 vẫn đang tăng trưởng ổn định. Tuy nhiên, mặc dù thị trường Bitcoin đã phục hồi trong quý thứ ba, động lực tăng trưởng này lại không duy trì được.
cơ sở hạ tầng bitcoin khác
Khi tỷ lệ sử dụng Bitcoin tăng lên, các cơ sở hạ tầng khác, bao gồm cả giải pháp tương tác và lớp bảo mật, cũng bắt đầu xuất hiện.
tính tương tác
Cầu nối và WBTC hiện vẫn là giải pháp tương tác chính cho Bitcoin. Do mạng Bitcoin không cung cấp khả năng kết hợp trực tiếp để xây dựng ứng dụng, mọi người buộc phải dựa vào những cầu nối/WBTC để mở khóa lợi nhuận DeFi trên các chuỗi khối khác. Chúng tôi dự đoán rằng sẽ có nhiều giải pháp tương tác hơn, bao gồm Xlink, Atomiq và Auran, sẽ được ra mắt trong những năm tới.
Lớp bảo mật
Tuy nhiên, những giải pháp tương tác này có thể gây ra mối đe dọa đối với tính an toàn của tài sản cơ sở, vì các sự kiện tấn công mạng xảy ra thường xuyên. Để giải quyết vấn đề này, các giải pháp bảo mật liên quan đến Bitcoin bắt đầu xuất hiện.
Babylon là một ví dụ điển hình. Nó đã phát triển một bộ giao thức chia sẻ an toàn cho Bitcoin, bao gồm:
Dấu thời gian Bitcoin: cho phép ghi lại thời gian dữ liệu trên mạng Bitcoin, tăng cường độ tin cậy và tính không thể thay đổi của dữ liệu.
Staking Bitcoin: Thông qua các khuyến khích kinh tế, cho phép Bitcoin cung cấp sự an toàn cho các mạng khác.
Ngoài ra, với sự xuất hiện của các công nghệ mới, chẳng hạn như lớp khả dụng dữ liệu (DA ), giá trị sử dụng tiềm năng của Bitcoin càng được giải phóng hơn. Nubit là một người tham gia chính trong lĩnh vực DA của Bitcoin. Nó mở rộng dung lượng dữ liệu thông qua Bitcoin, hỗ trợ sự phát triển của các ứng dụng, Layer 2 và oracle.
Việc nâng cấp vào năm 2025 có thông qua OP_CAT hay không là điều quan trọng.
Cập nhật Taproot đã mang lại khả năng phát hành tài sản trên mạng chính của Bitcoin. Từ sự nổi lên của các văn bản BRC-20 và thị trường NFT Ordinals vào năm 2023, đến việc ra mắt các giao thức phát hành tài sản như ARC-20, SRC-20, và sự xuất hiện của các cơ sở hạ tầng như Layer 2 Bitcoin, Restaking Bitcoin và LST, cầu nối chéo Bitcoin, toàn bộ hệ sinh thái đã phát triển nhanh chóng. Sau đó, vào tháng 7 năm 2024, sau hội nghị Bitcoin, thị trường lại chuyển sự chú ý sang BTCFi gốc có thể đạt được tính phi tập trung và mô hình không bao bọc, chẳng hạn như stablecoin.
Hiện tại, thông qua kỹ thuật mã hóa của hợp đồng nhật ký cẩn thận (DLC) và chữ ký bộ điều hợp (Adaptor Signature), các nhà phát triển có thể lập trình các hợp đồng tài chính phụ thuộc vào sự kiện bên ngoài trong kịch bản Bitcoin, đảm bảo tính không cần sự cho phép trong việc thanh lý của các stablecoin và dự án cho vay, và đảm bảo tính không cần sự cho phép của các giao dịch đa bên thông qua giao dịch Bitcoin có chữ ký một phần (PSBT). Tuy nhiên, điều này vẫn liên quan đến logic trò chơi ở một mức độ nhất định, tức là thông qua việc tăng chi phí làm ác để ngăn chặn hành vi xấu của các bên dự án, thay vì đạt được phi tập trung hoàn toàn từ cấp độ hợp đồng thông minh. Dự án stablecoin Shell Finance sắp ra mắt trên mạng chính cũng đã áp dụng giải pháp này.
Điều thực sự có thể thay đổi hiện trạng là OP_CAT. Chỉ cần OP_CAT được thông qua, các nhà phát triển sẽ có thể sử dụng sCrypt và các ngôn ngữ lập trình cấp cao gốc Bitcoin khác để thực hiện phát triển hợp đồng thông minh hoàn toàn phi tập trung và minh bạch trên mạng chính Bitcoin. sCrypt là một khung TypeScript dùng để viết hợp đồng thông minh trên Bitcoin, cho phép các nhà phát triển sử dụng trực tiếp TypeScript, một ngôn ngữ lập trình cấp cao phổ biến, để viết hợp đồng thông minh. Layer 2 hiện tại của Bitcoin cũng có thể chuyển sang ZK Rollup, quy mô tổng thể của BTCFi dự kiến sẽ được nâng cao đáng kể.
Dưới sự hỗ trợ kép từ thị trường vĩ mô và cơ sở hạ tầng, chúng tôi tin rằng Bitcoin sẽ chứng kiến sự gia tăng nhu cầu thị trường trong hai năm tới.
Cơ sở hạ tầng(Infra)
Năm 2024, cơ sở hạ tầng vẫn là một trong những lĩnh vực hấp dẫn nhất của ngành mã hóa. Sự kết hợp giữa vốn và công nghệ đã thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của các dự án như Layer 1, Layer 2 và phần mềm trung gian. Sự nâng cấp và xây dựng liên tục của hệ sinh thái Ethereum, cùng với việc giảm phí và cải thiện hiệu suất của Layer 2; sự phát triển nhanh chóng của các Layer 1 hiệu suất cao khác, dẫn đầu bởi Solana; sự sâu sắc hóa của cấu trúc đa chuỗi; các dự án đại diện như EigenLayer nâng cao tính bảo mật và hiệu quả vốn của mạng thông qua cơ chế Restaking; nhiều dự án Layer 2 Bitcoin đang cố gắng kết hợp tính bảo mật của Bitcoin với các giải pháp mở rộng hiệu suất cao, tất cả những điều này đã thúc đẩy sự phát triển mạnh mẽ trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng.
Lớp 1
Các dự án Layer 1 tiếp tục tối ưu hóa cơ chế đồng thuận và hiệu suất, cung cấp nền tảng vững chắc cho các ứng dụng trên chuỗi.
Ethereum: Ra mắt EIP-4844, giảm chi phí cho mạng Layer 2.
Solana và TRON: Nhờ vào sự phát triển của Meme Coin cũng như các dự án cơ sở hạ tầng, giao dịch trên chuỗi rất sôi động.
Aptos và Sui: Ứng dụng trong lĩnh vực GameFi và DeFi thúc đẩy sự tăng trưởng người dùng hoạt động.
Layer 2
Layer 2 tiếp tục trở thành con đường chính cho khả năng mở rộng, ZK Rollup và Optimistic Rollup đều có sự phát triển.
zkSync và StarkNet: liên tục nâng cấp và cải tiến, trải nghiệm người dùng của ZK Rollup được nâng cao đáng kể.
Base và Arbitrum: Các dự án DeFi và NFT đang phát triển mạnh mẽ trên các nền tảng này, TVL tăng trưởng đáng kể.
Layer 0 và phần mềm trung gian chuỗi chéo
Layer 0 và middleware đa chuỗi đạt được những bước đột phá mới trong khả năng tương tác.
LayerZero: Kết nối hơn 40 chuỗi, khối lượng giao dịch xuyên chuỗi tăng đáng kể.
Cosmos: Nâng cấp IBC, hiệu suất跨链 tăng 50%.
chuỗi công khai mô-đun
Chuỗi công khai mô-đun cung cấp hiệu suất cao và tính linh hoạt, thu hút nhiều ứng dụng đa dạng.
Celestia: Hỗ trợ nhiều lớp thực thi mô-đun, trở thành dự án tiêu biểu cho chuỗi công khai mô-đun.
Monad: Thu hút nhiều nhà phát triển và triển khai DApp bằng hiệu suất TPS siêu cao.
Bitcoin Layer 2
Bitcoin Layer 2 trở thành điểm nóng mới nổi trên thị trường cấp một năm nay, nhiều dự án liên quan đã hoàn thành việc huy động vốn trong năm nay, chủ yếu mang lại hợp đồng thông minh và chức năng mở rộng cho mạng lưới Bitcoin.
Taro: Mở rộng khả năng thanh toán và hợp đồng của Bitcoin thông qua mạng lưới Lightning.
Stacks và RSK: thúc đẩy sự phát triển của ứng dụng hợp đồng thông minh Bitcoin.
Restaking
Restaking đã nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, và năm nay cũng đã nhận được sự phát triển tốt và độ chú ý của thị trường, bao gồm các dự án như EigenLayer, Satori đều đã nhận được đầu tư hàng triệu từ các quỹ hàng đầu.
Sự kiện đầu tư và tài chính
Cơ sở hạ tầng vẫn giữ vị trí quan trọng trong đầu tư và tài chính trong năm nay. Layer 1, blockchain công khai mô-đun, và cơ sở hạ tầng liên quan đến hệ sinh thái Bitcoin đều được các nhà đầu tư yêu thích. Layer 1 hiện đại diện cho sự phát triển và khám phá công nghệ tập trung nhất trong lĩnh vực mã hóa, và lĩnh vực này sẽ vẫn là nơi tập trung tài nguyên phát triển và vốn trong tương lai.
Meme
chính sách nới lỏng mã hóa được thực hiện sau khi là kênh quan trọng cho nguồn vốn của nhà đầu tư nhỏ lẻ
Năm 2024, lĩnh vực Meme lại trở thành điểm nóng trong thị trường tiền điện tử. Là một cầu nối sinh thái, nó không chỉ thúc đẩy sự đồng thuận của cộng đồng mà còn kết hợp với các lĩnh vực như DeFi, GameFi, tạo ra những kịch bản sử dụng mới. Chẳng hạn, Solana đã thành công trong việc kích thích sự năng động và sức sống của hệ sinh thái thông qua việc thúc đẩy mạnh mẽ sự đổi mới và phát triển các dự án Meme. Từ Bome và Slerf vào đầu năm, đến Pump.fun giữa năm, những dự án này với đường cong giá Bonding Curve và mô hình mở bán vốn hóa thấp đã thể hiện tính "xổ số" mạnh mẽ, thu hút sự chú ý rộng rãi. Hơn nữa, đặc điểm phi tập trung của Pump.fun "ai cũng có thể triển khai Meme" đã thúc đẩy sự thịnh vượng sinh thái lớn hơn, hiện tại hơn một nửa các dự án Meme của Solana xuất phát từ Pump.fun, trong đó hàng chục dự án đã có giá trị thị trường vượt qua 1 tỷ đô la. Các chuỗi công cộng như SUI, TRON cũng nhanh chóng theo đuổi chiến lược Meme, làm sôi động thêm hệ sinh thái của từng chuỗi.
Các dự án Meme đã trở thành công cụ quan trọng để thu hút người dùng mới trong thị trường tiền điện tử nhờ vào tính đơn giản, dễ hiểu và rào cản gia nhập thấp. Việc ra mắt Moonshot cho phép người dùng sử dụng tiền pháp định để mua tài sản Meme, trong khi làn sóng Meme liên quan đến chính trị sau cuộc bầu cử đã cung cấp cho những người chơi mới cảm giác tham gia mạnh mẽ. Nhìn về tương lai, chính sách mã hóa của chính quyền Trump và các động thái liên quan sẽ mang lại ảnh hưởng tin tức tiềm năng cho thị trường, hoặc tạo ra các điểm nóng Meme mới. Ví dụ, nếu "Cục hiệu quả chính phủ" do Elon Musk lãnh đạo nhận được sự chú ý, có thể sẽ lại khiến Dogecoin tăng vọt.
Khi môi trường thị trường tiền điện tử trở nên thoải mái hơn, dự kiến sẽ có nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ tham gia, các dự án Meme sẽ trở thành kênh quan trọng cho dòng vốn vào. Sự tăng giá mạnh mẽ mỗi lần sàn giao dịch niêm yết các loại tiền Meme đã chứng minh xu hướng này, trong tương lai có thể sẽ tiếp tục thúc đẩy sự phát triển của lĩnh vực này.
Cơ sở hạ tầng Meme
Với nhu cầu ngày càng tăng của người dùng thị trường về phát hành công bằng, năm nay đã đạt được sự chú ý và tham gia cao từ thị trường trong lĩnh vực khởi động công bằng Meme. Các dự án cơ sở hạ tầng như Pump.fun và SunPump đã trở thành các dự án dòng tiền hàng đầu trong năm nay, tiếp thêm động lực mới cho sự phát triển của Meme.
Pump.fun
Pump.fun là nền tảng phát hành các dự án Meme được xây dựng trên Solana. Bằng cách cung cấp các công cụ tạo đơn giản và trực quan cùng với sự hỗ trợ mạnh mẽ từ cộng đồng, áp dụng mô hình phân phối phát hành công bằng, thiết kế cơ chế tự động thêm thanh khoản vào DEX, cộng thêm hoạt động thị trường, hoạt động cộng đồng thành công của Solana và chi phí giao dịch thấp, Pump.fun ngay khi ra mắt đã được thị trường công nhận, thành công ươm tạo nhiều dự án Meme nổi tiếng. Tính đến tháng 11 năm 2024, đã phát hành thành công hơn các dự án đến DEX.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
2024 thị trường tiền điện tử回顾与2025展望：五大赛道引领行业发展
Tổng quan thị trường tiền điện tử năm 2024 và triển vọng năm 2025: 5 lĩnh vực phát triển nổi bật
Năm 2024 sẽ là một năm có ý nghĩa cột mốc đối với ngành mã hóa. Từ việc phê duyệt ETF Bitcoin và Ethereum vào đầu năm, đến sự phát triển mạnh mẽ của thị trường bò, rồi đến sự thúc đẩy của cuộc bầu cử tổng thống Mỹ, Bitcoin và các loại tiền điện tử khác đã đạt được giá trị kỷ lục, ngày càng ảnh hưởng đến cấu trúc xã hội và chính trị.
Nhìn về tương lai, năm lĩnh vực chính có sự tiến bộ đáng khích lệ trong năm 2024 đáng được theo dõi chặt chẽ vào năm 2025. Những lĩnh vực này bao gồm hệ sinh thái Bitcoin, hạ tầng (Infra), Meme, trí tuệ nhân tạo (AI) và hệ sinh thái TON.
Hệ sinh thái Bitcoin
thị trường chủ đạo
Trong năm qua, thị phần của Bitcoin đã tăng từ 45,27% lên 56,81%. Điều này có nghĩa là phần lớn tính thanh khoản hiện tại của thị trường tiền điện tử chủ yếu tập trung vào hệ sinh thái Bitcoin và vẫn đang tiếp tục tăng.
Quỹ ETF Bitcoin giao ngay đã tích lũy nắm giữ 5.3% tổng số Bitcoin hiện có, số lượng nắm giữ đã tăng từ 629,900 đồng vào đầu năm lên 1,243,608 đồng, tăng 613,708 đồng. Trong vòng 12 tháng, tỷ lệ nắm giữ của ETF đã tăng từ 3.15% lên 6.25%.
Một thị trường mới đã chính thức mở ra, với Bitcoin là tài sản cốt lõi, ETF và cổ phiếu Mỹ là kênh đầu tư, thông qua các công ty niêm yết trên thị trường chứng khoán Mỹ như MSTR, để vô hạn hấp thụ tính thanh khoản của đô la. Do đó, sự cần thiết phải phát triển hệ sinh thái Bitcoin và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn càng trở nên rõ ràng hơn, điều này sẽ được thực hiện thông qua việc tăng nhu cầu BTC và nâng cao giá trị.
Layer 2
Trong ba năm qua, đã có 77 dự án Layer 2 của Bitcoin được khởi động hoặc hoàn thành việc huy động vốn. Trong nửa đầu năm 2024, nhờ vào cơn sốt khái niệm Bitcoin ETF, khối lượng giao dịch và giá token của các dự án Layer 2 Bitcoin trong các chu kỳ trước đã tăng mạnh. Những dự án Layer 2 cũ này cũng đã chứng kiến sự phát triển công nghệ hơn nữa. Trên Bitcoin đã xuất hiện nhiều giải pháp Layer 2 khác nhau, bao gồm Spiderchain, ZKRollup, chuỗi tương thích EVM, chuỗi bên, v.v. Tính đến hiện tại, tổng giá trị bị khóa của Layer 2 Bitcoin (TVL) đã đạt 3 tỷ đô la, với sự đóng góp của 19 dự án. Giả sử tất cả các dự án Layer 2 Bitcoin được ra mắt trong vài năm tới, tổng TVL dự kiến sẽ tăng ít nhất từ 2 đến 4 lần, đạt từ 6 đến 12 tỷ đô la.
Layer 1/Thực thi lớp
BRC-20, Ordinals và Runes là các tiêu chuẩn thực hiện mới chính xuất hiện vào cuối năm 2023. Mặc dù thị trường tổng thể giảm sút trong quý thứ hai, hoạt động của BTC Layer 1 vẫn đang tăng trưởng ổn định. Tuy nhiên, mặc dù thị trường Bitcoin đã phục hồi trong quý thứ ba, động lực tăng trưởng này lại không duy trì được.
cơ sở hạ tầng bitcoin khác
Khi tỷ lệ sử dụng Bitcoin tăng lên, các cơ sở hạ tầng khác, bao gồm cả giải pháp tương tác và lớp bảo mật, cũng bắt đầu xuất hiện.
tính tương tác
Cầu nối và WBTC hiện vẫn là giải pháp tương tác chính cho Bitcoin. Do mạng Bitcoin không cung cấp khả năng kết hợp trực tiếp để xây dựng ứng dụng, mọi người buộc phải dựa vào những cầu nối/WBTC để mở khóa lợi nhuận DeFi trên các chuỗi khối khác. Chúng tôi dự đoán rằng sẽ có nhiều giải pháp tương tác hơn, bao gồm Xlink, Atomiq và Auran, sẽ được ra mắt trong những năm tới.
Lớp bảo mật
Tuy nhiên, những giải pháp tương tác này có thể gây ra mối đe dọa đối với tính an toàn của tài sản cơ sở, vì các sự kiện tấn công mạng xảy ra thường xuyên. Để giải quyết vấn đề này, các giải pháp bảo mật liên quan đến Bitcoin bắt đầu xuất hiện.
Babylon là một ví dụ điển hình. Nó đã phát triển một bộ giao thức chia sẻ an toàn cho Bitcoin, bao gồm:
Dấu thời gian Bitcoin: cho phép ghi lại thời gian dữ liệu trên mạng Bitcoin, tăng cường độ tin cậy và tính không thể thay đổi của dữ liệu.
Staking Bitcoin: Thông qua các khuyến khích kinh tế, cho phép Bitcoin cung cấp sự an toàn cho các mạng khác.
Ngoài ra, với sự xuất hiện của các công nghệ mới, chẳng hạn như lớp khả dụng dữ liệu (DA ), giá trị sử dụng tiềm năng của Bitcoin càng được giải phóng hơn. Nubit là một người tham gia chính trong lĩnh vực DA của Bitcoin. Nó mở rộng dung lượng dữ liệu thông qua Bitcoin, hỗ trợ sự phát triển của các ứng dụng, Layer 2 và oracle.
Việc nâng cấp vào năm 2025 có thông qua OP_CAT hay không là điều quan trọng.
Cập nhật Taproot đã mang lại khả năng phát hành tài sản trên mạng chính của Bitcoin. Từ sự nổi lên của các văn bản BRC-20 và thị trường NFT Ordinals vào năm 2023, đến việc ra mắt các giao thức phát hành tài sản như ARC-20, SRC-20, và sự xuất hiện của các cơ sở hạ tầng như Layer 2 Bitcoin, Restaking Bitcoin và LST, cầu nối chéo Bitcoin, toàn bộ hệ sinh thái đã phát triển nhanh chóng. Sau đó, vào tháng 7 năm 2024, sau hội nghị Bitcoin, thị trường lại chuyển sự chú ý sang BTCFi gốc có thể đạt được tính phi tập trung và mô hình không bao bọc, chẳng hạn như stablecoin.
Hiện tại, thông qua kỹ thuật mã hóa của hợp đồng nhật ký cẩn thận (DLC) và chữ ký bộ điều hợp (Adaptor Signature), các nhà phát triển có thể lập trình các hợp đồng tài chính phụ thuộc vào sự kiện bên ngoài trong kịch bản Bitcoin, đảm bảo tính không cần sự cho phép trong việc thanh lý của các stablecoin và dự án cho vay, và đảm bảo tính không cần sự cho phép của các giao dịch đa bên thông qua giao dịch Bitcoin có chữ ký một phần (PSBT). Tuy nhiên, điều này vẫn liên quan đến logic trò chơi ở một mức độ nhất định, tức là thông qua việc tăng chi phí làm ác để ngăn chặn hành vi xấu của các bên dự án, thay vì đạt được phi tập trung hoàn toàn từ cấp độ hợp đồng thông minh. Dự án stablecoin Shell Finance sắp ra mắt trên mạng chính cũng đã áp dụng giải pháp này.
Điều thực sự có thể thay đổi hiện trạng là OP_CAT. Chỉ cần OP_CAT được thông qua, các nhà phát triển sẽ có thể sử dụng sCrypt và các ngôn ngữ lập trình cấp cao gốc Bitcoin khác để thực hiện phát triển hợp đồng thông minh hoàn toàn phi tập trung và minh bạch trên mạng chính Bitcoin. sCrypt là một khung TypeScript dùng để viết hợp đồng thông minh trên Bitcoin, cho phép các nhà phát triển sử dụng trực tiếp TypeScript, một ngôn ngữ lập trình cấp cao phổ biến, để viết hợp đồng thông minh. Layer 2 hiện tại của Bitcoin cũng có thể chuyển sang ZK Rollup, quy mô tổng thể của BTCFi dự kiến sẽ được nâng cao đáng kể.
Dưới sự hỗ trợ kép từ thị trường vĩ mô và cơ sở hạ tầng, chúng tôi tin rằng Bitcoin sẽ chứng kiến sự gia tăng nhu cầu thị trường trong hai năm tới.
Cơ sở hạ tầng(Infra)
Năm 2024, cơ sở hạ tầng vẫn là một trong những lĩnh vực hấp dẫn nhất của ngành mã hóa. Sự kết hợp giữa vốn và công nghệ đã thúc đẩy sự phát triển nhanh chóng của các dự án như Layer 1, Layer 2 và phần mềm trung gian. Sự nâng cấp và xây dựng liên tục của hệ sinh thái Ethereum, cùng với việc giảm phí và cải thiện hiệu suất của Layer 2; sự phát triển nhanh chóng của các Layer 1 hiệu suất cao khác, dẫn đầu bởi Solana; sự sâu sắc hóa của cấu trúc đa chuỗi; các dự án đại diện như EigenLayer nâng cao tính bảo mật và hiệu quả vốn của mạng thông qua cơ chế Restaking; nhiều dự án Layer 2 Bitcoin đang cố gắng kết hợp tính bảo mật của Bitcoin với các giải pháp mở rộng hiệu suất cao, tất cả những điều này đã thúc đẩy sự phát triển mạnh mẽ trong lĩnh vực cơ sở hạ tầng.
Lớp 1
Các dự án Layer 1 tiếp tục tối ưu hóa cơ chế đồng thuận và hiệu suất, cung cấp nền tảng vững chắc cho các ứng dụng trên chuỗi.
Layer 2
Layer 2 tiếp tục trở thành con đường chính cho khả năng mở rộng, ZK Rollup và Optimistic Rollup đều có sự phát triển.
Layer 0 và phần mềm trung gian chuỗi chéo
Layer 0 và middleware đa chuỗi đạt được những bước đột phá mới trong khả năng tương tác.
chuỗi công khai mô-đun
Chuỗi công khai mô-đun cung cấp hiệu suất cao và tính linh hoạt, thu hút nhiều ứng dụng đa dạng.
Bitcoin Layer 2
Bitcoin Layer 2 trở thành điểm nóng mới nổi trên thị trường cấp một năm nay, nhiều dự án liên quan đã hoàn thành việc huy động vốn trong năm nay, chủ yếu mang lại hợp đồng thông minh và chức năng mở rộng cho mạng lưới Bitcoin.
Restaking
Restaking đã nâng cao hiệu quả sử dụng vốn, và năm nay cũng đã nhận được sự phát triển tốt và độ chú ý của thị trường, bao gồm các dự án như EigenLayer, Satori đều đã nhận được đầu tư hàng triệu từ các quỹ hàng đầu.
Sự kiện đầu tư và tài chính
Cơ sở hạ tầng vẫn giữ vị trí quan trọng trong đầu tư và tài chính trong năm nay. Layer 1, blockchain công khai mô-đun, và cơ sở hạ tầng liên quan đến hệ sinh thái Bitcoin đều được các nhà đầu tư yêu thích. Layer 1 hiện đại diện cho sự phát triển và khám phá công nghệ tập trung nhất trong lĩnh vực mã hóa, và lĩnh vực này sẽ vẫn là nơi tập trung tài nguyên phát triển và vốn trong tương lai.
Meme
chính sách nới lỏng mã hóa được thực hiện sau khi là kênh quan trọng cho nguồn vốn của nhà đầu tư nhỏ lẻ
Năm 2024, lĩnh vực Meme lại trở thành điểm nóng trong thị trường tiền điện tử. Là một cầu nối sinh thái, nó không chỉ thúc đẩy sự đồng thuận của cộng đồng mà còn kết hợp với các lĩnh vực như DeFi, GameFi, tạo ra những kịch bản sử dụng mới. Chẳng hạn, Solana đã thành công trong việc kích thích sự năng động và sức sống của hệ sinh thái thông qua việc thúc đẩy mạnh mẽ sự đổi mới và phát triển các dự án Meme. Từ Bome và Slerf vào đầu năm, đến Pump.fun giữa năm, những dự án này với đường cong giá Bonding Curve và mô hình mở bán vốn hóa thấp đã thể hiện tính "xổ số" mạnh mẽ, thu hút sự chú ý rộng rãi. Hơn nữa, đặc điểm phi tập trung của Pump.fun "ai cũng có thể triển khai Meme" đã thúc đẩy sự thịnh vượng sinh thái lớn hơn, hiện tại hơn một nửa các dự án Meme của Solana xuất phát từ Pump.fun, trong đó hàng chục dự án đã có giá trị thị trường vượt qua 1 tỷ đô la. Các chuỗi công cộng như SUI, TRON cũng nhanh chóng theo đuổi chiến lược Meme, làm sôi động thêm hệ sinh thái của từng chuỗi.
Các dự án Meme đã trở thành công cụ quan trọng để thu hút người dùng mới trong thị trường tiền điện tử nhờ vào tính đơn giản, dễ hiểu và rào cản gia nhập thấp. Việc ra mắt Moonshot cho phép người dùng sử dụng tiền pháp định để mua tài sản Meme, trong khi làn sóng Meme liên quan đến chính trị sau cuộc bầu cử đã cung cấp cho những người chơi mới cảm giác tham gia mạnh mẽ. Nhìn về tương lai, chính sách mã hóa của chính quyền Trump và các động thái liên quan sẽ mang lại ảnh hưởng tin tức tiềm năng cho thị trường, hoặc tạo ra các điểm nóng Meme mới. Ví dụ, nếu "Cục hiệu quả chính phủ" do Elon Musk lãnh đạo nhận được sự chú ý, có thể sẽ lại khiến Dogecoin tăng vọt.
Khi môi trường thị trường tiền điện tử trở nên thoải mái hơn, dự kiến sẽ có nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ tham gia, các dự án Meme sẽ trở thành kênh quan trọng cho dòng vốn vào. Sự tăng giá mạnh mẽ mỗi lần sàn giao dịch niêm yết các loại tiền Meme đã chứng minh xu hướng này, trong tương lai có thể sẽ tiếp tục thúc đẩy sự phát triển của lĩnh vực này.
Cơ sở hạ tầng Meme
Với nhu cầu ngày càng tăng của người dùng thị trường về phát hành công bằng, năm nay đã đạt được sự chú ý và tham gia cao từ thị trường trong lĩnh vực khởi động công bằng Meme. Các dự án cơ sở hạ tầng như Pump.fun và SunPump đã trở thành các dự án dòng tiền hàng đầu trong năm nay, tiếp thêm động lực mới cho sự phát triển của Meme.
Pump.fun
Pump.fun là nền tảng phát hành các dự án Meme được xây dựng trên Solana. Bằng cách cung cấp các công cụ tạo đơn giản và trực quan cùng với sự hỗ trợ mạnh mẽ từ cộng đồng, áp dụng mô hình phân phối phát hành công bằng, thiết kế cơ chế tự động thêm thanh khoản vào DEX, cộng thêm hoạt động thị trường, hoạt động cộng đồng thành công của Solana và chi phí giao dịch thấp, Pump.fun ngay khi ra mắt đã được thị trường công nhận, thành công ươm tạo nhiều dự án Meme nổi tiếng. Tính đến tháng 11 năm 2024, đã phát hành thành công hơn các dự án đến DEX.