Tác giả gốc: Người đóng góp chính của Biteye @viee 7227
Nếu như chủ đề của nửa đầu cuộc đua stablecoin là "tăng trưởng hoang dã", thì quy tắc trò chơi của nửa sau có thể sẽ được ba biến số quan trọng thay đổi: tính chắc chắn của quy định, lộ trình tuân thủ của các người chơi hàng đầu, và hướng đi của đổi mới trên thị trường.
Đầu tiên, khung quy định toàn cầu - từ MiCA của châu Âu đến dự luật GENIUS của Mỹ, đang từ mơ hồ chuyển sang rõ ràng, định rõ một đường đua rõ ràng cho toàn ngành.
Chính trong bối cảnh "độ chắc chắn" này, con đường IPO của Circle trở nên quan trọng như vậy. Gần đây, giá cổ phiếu của Circle đã tăng gần 170% trong ngày đầu IPO, không chỉ có nghĩa là ngành stablecoin đang tiến tới sự chính thống, mà còn cung cấp một điểm neo để đánh giá giá trị cho việc vốn truyền thống tham gia vào thị trường stablecoin.
Trong bối cảnh nêu trên, con đường phát triển của stablecoin đã vượt xa chiều đơn một "neo đô la", và sự phát triển trong tương lai có thể được thúc đẩy bởi ba xu hướng cốt lõi: 1) đổi mới giao thức DeFi của stablecoin 2) phổ biến công cụ thanh toán stablecoin 3) và tích hợp sâu với RWA.
Một, từ thanh toán, DeFi đến RWA, ba bối cảnh nhìn vào đường đua stablecoin
Thanh toán: Hệ thống thanh toán xuyên biên giới của tài chính truyền thống, được đại diện bởi SWIFT, không hiệu quả, tốn kém và mờ đục, gây khó khăn cho việc đáp ứng nhu cầu của thời đại số. Stablecoin, với chi phí gần như bằng không, 24/7, khả năng lập trình, đang làm suy yếu các hệ thống truyền thống. Việc tích hợp stablecoin của các công ty thanh toán lớn như Stripe, PayPal và mạng tài chính Visa xác nhận tiềm năng kinh doanh của xu hướng này. Stablecoin đang nhanh chóng mở rộng từ việc được định giá và thanh toán trên các sàn giao dịch tiền điện tử trở thành một công cụ thanh toán và đối chiếu toàn cầu.
DeFi: Các stablecoin chính thống (USDC, USDT) gặp vấn đề đáng kể về hiệu quả vốn. Stablecoin mà người dùng nắm giữ không sinh lãi, nhưng bên phát hành đầu tư tài sản dự trữ của họ (chủ yếu là trái phiếu kho bạc Mỹ) vào các thị trường không rủi ro để thu được tất cả thu nhập lãi. Mô hình này biến người dùng thành những nhà cung cấp vốn không được bồi thường. Khác với các stablecoin truyền thống như USDT, USDC chỉ là công cụ tiền mặt số hóa, stablecoin sinh lợi tích hợp trực tiếp các cơ chế sinh lợi như trái phiếu kho bạc Mỹ, cho vay DeFi, và chênh lệch giá vào thiết kế token, giúp người nắm giữ tự động có được lợi nhuận.
RWA: RWA (Tài sản thế giới thực) được coi là động lực cốt lõi thúc đẩy DeFi bước vào quy mô tiếp theo trị giá hàng nghìn tỷ. Cốt lõi của nó là đưa các tài sản có dòng tiền ổn định từ thế giới thực (đặc biệt là trái phiếu Chính phủ Mỹ) lên blockchain, cung cấp cho DeFi "lợi suất thực" bền vững và rủi ro thấp, đồng thời thu hút vốn cấp tổ chức tham gia. Nếu DeFi đã mang lại "hiệu quả" cho stablecoin, thì RWA đã mang lại "giá trị" và "quy mô" cho nó, mở ra không gian tưởng tượng cho stablecoin tiến vào thị trường hàng nghìn tỷ.
Hai, Giới thiệu mười dự án stablecoin chưa phát hành
2.1 @PlasmaFDN
Giới thiệu: Plasma là một blockchain hiệu suất cao được thiết kế đặc biệt cho các stablecoin, nhằm giải quyết các vấn đề như phí giao dịch cao, tỷ lệ giao dịch thất bại và thiếu chức năng mà các chuỗi truyền thống gặp phải khi xử lý stablecoin. Cốt lõi của nó dựa trên giao thức đồng thuận PlasmaBFT và động cơ thực thi Reth, có khả năng xác nhận nhanh chóng và tương thích cao. Plasma hỗ trợ thanh toán phí giao dịch bằng các tài sản như USDT/BTC, cung cấp chuyển khoản USDT không phí và phát triển tính năng giao dịch bảo mật.
Cách tham gia: Người dùng thông qua hợp đồng kho tài sản đã được kiểm toán để gửi tài sản vào Aave và Maker để kiếm lợi nhuận, sau khi hết thời gian khóa, tài sản sẽ được chuyển đổi đồng loạt sang USDT. Cần hoàn thành quy trình xác minh danh tính KYC, kiểm tra khu vực pháp lý và các quy trình tuân thủ khác trên nền tảng Echo Sonar. Hiện tại, giới hạn gửi tiền 1 tỷ USD đã đầy, có thể theo dõi xem có mở thêm giới hạn gửi tiền mới hay không.
Liên kết:
2.2 @noble_xyz
Giới thiệu: USDN dựa trên kiến trúc M^ 0 và sử dụng trái phiếu chính phủ Mỹ ngắn hạn làm tài sản thế chấp, dự kiến lợi suất hàng năm khoảng 4.31%, hỗ trợ chuyển giao đa chuỗi và phù hợp với môi trường phát triển đa chuỗi. Người dùng có thể chọn gửi USDN vào Points Vault để kiếm điểm, hoặc gửi vào Boosted Yield Vault để nhận lợi suất cao hơn được định giá bằng U.
Cách tham gia: Hoạt động khuyến khích điểm USDN, hiện còn 23 ngày để kết thúc. Người dùng sẽ chuyển USDC qua chuỗi sang chuỗi Noble và đổi lấy USDN, sau đó có thể chọn gửi vào hồ điểm (từ bỏ lãi suất để đổi lấy điểm) hoặc hồ lợi nhuận (nhận 14,8% lợi suất hàng năm). Hồ điểm cần phải được thế chấp đủ 30 ngày mới có phần thưởng, thời gian khóa càng lâu thì hệ số điểm càng cao, và có thể tích lũy phần thưởng bổ sung từ cột mốc TVL.
Liên kết:
2.3 @OpenEden_X
Giới thiệu: OpenEden là một tổ chức cung cấp sản phẩm lợi suất trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ trên chuỗi, token TBILL do trái phiếu ngắn hạn của Hoa Kỳ và USD hỗ trợ, còn phát hành stablecoin sinh lợi USDO (lợi nhuận hàng ngày được tái đầu tư) và cUSDO (giá trị ròng tăng), cả hai đều được hỗ trợ bởi trái phiếu ngắn hạn của Hoa Kỳ và thỏa thuận mua lại, đảm bảo vốn ổn định và liên tục tạo ra lợi nhuận.
Cách tham gia: Người dùng có thể kiếm điểm BILLS bằng cách nắm giữ USDO hoặc tham gia các hoạt động DeFi của cUSDO (như cung cấp thanh khoản trên Curve, staking trên Morpho hoặc gửi vào kho tiền chiến lược), các nhiệm vụ khác nhau có tỷ lệ nhân khác nhau.
Liên kết:
2.4 @capmoney_
Giới thiệu: Cap phát hành hai sản phẩm: 1) cUSD, một đồng đô la kỹ thuật số được hỗ trợ bởi nhiều loại stablecoin blue-chip (chẳng hạn như USDC, USDT, BUIDL, v.v.) 1:1, có thể được trao đổi bất cứ lúc nào; 2) stcUSD, một stablecoin có lãi sau khi đặt cUSD, tạo ra lợi nhuận thông qua mạng lưới các nhà khai thác phi tập trung. Các nhà điều hành cần nhận được hỗ trợ tài sản thế chấp của người tái đặt cược, thực hiện chiến lược và trả lại thu nhập sau khi vay quá mức tiền và việc không đạt được mục tiêu sẽ kích hoạt việc thanh lý bắt buộc để đảm bảo an toàn cho tiền gốc của chủ sở hữu stcUSD. Các quỹ đằng sau stcUSD được quản lý bởi các nhà khai thác phi tập trung, những người cần được bảo đảm bằng tài sản thế chấp của người khác để cho vay tiền đầu tư. Nếu khoản đầu tư thất bại, bên bảo lãnh sẽ chịu tổn thất, đảm bảo rằng tiền gốc của những người nắm giữ stcUSD không bị ảnh hưởng.
Cách tham gia: có thể tham gia mạng thử nghiệm, nhưng hiện tại vẫn chưa có quy tắc airdrop rõ ràng.
2.5 @0x Coinshift
Giới thiệu: Coinshift là một nền tảng quản lý tài chính trên chuỗi dành cho các tổ chức và đội nhóm, tích hợp chức năng thanh toán, kế toán và quản lý tài sản. Tài sản cốt lõi của nó bao gồm hai loại stablecoin: csUSDL và csUSDC. csUSDL là một stablecoin tạo ra lợi nhuận, được sinh ra thông qua T-Bills của Paxos và thị trường cho vay Morpho, người dùng không cần phải đặt cọc hoặc khóa tài sản; csUSDC được tạo ra từ việc thế chấp USDC, phù hợp cho cả hai bên vay mượn trong DeFi để có tính thanh khoản cao và kiếm lợi nhuận.
Cách tham gia: Người dùng hoàn thành nhiệm vụ hàng ngày (như truy cập trang web, thử nghiệm DApp, tham gia Discord, v.v.) để kiếm điểm XP, cũng có thể mời bạn bè để nâng cao thứ hạng. Tích lũy XP để lọt vào top 100 có thể nhận thưởng USDC.
Liên kết:
2.6 @withAUSD
Giới thiệu: AUSD là một loại stablecoin được đảm bảo hoàn toàn bởi tiền mặt, trái phiếu Mỹ và thỏa thuận repo, tuân theo tiêu chuẩn ERC-20, có các tính năng như giao dịch tự do, khả năng mở rộng và hỗ trợ các chức năng tuân thủ như đóng băng tài sản và phát hành / tiêu hủy.
Cách tham gia: Tham gia vào bể thanh khoản AUSD-USDC trên QuickSwap và Fluid, hoặc cho vay AUSD trên nền tảng Fluid Lending. Ngoài ra, Agora sắp hợp tác với FSL để ra mắt đồng stablecoin mới GGUSD.
2.7 @Perena__
Giới thiệu: Perena là một giao thức cơ sở hạ tầng stablecoin được xây dựng trên Solana, phát hành stablecoin sinh lợi USD*, được hỗ trợ bởi các stablecoin hàng đầu như USDC, USDT và PYUSD. Người dùng có thể gửi bất kỳ hoặc nhiều stablecoin vào Seed Pool để đúc USD*, tự động thu phí từ pool lãi suất và nhận được tính thanh khoản thống nhất. USD* có thể được sử dụng để trao đổi, staking hoặc tích hợp vào các ứng dụng DeFi khác.
Cách tham gia: Người dùng có thể kiếm điểm Petals thông qua 5 lần đổi stablecoin đầu tiên mỗi ngày, cung cấp thanh khoản cho Seed hoặc Growth Pool (nắm giữ trên 15 ngày có thể nhận được 2 – 3 lần Petals), mời bạn bè tham gia Swap hoặc Pool, cũng như tham gia tích hợp trên các nền tảng hợp tác.
Liên kết:
2.8 @levelusd
Giới thiệu: Level là một giao thức stablecoin, phát hành lvlUSD được đảm bảo hoàn toàn bởi USDC và USDT, và kiếm được lợi nhuận rủi ro thấp thông qua việc triển khai vào các giao thức cho vay hàng đầu như Aave. Người dùng có thể đặt cược lvlUSD để nhận slvlUSD, lợi nhuận sẽ được phân phối hàng tuần dưới dạng tăng giá trị của slvlUSD. Khi giải phóng đặt cược, người dùng có thể nhận lại vốn ban đầu và lợi nhuận tích lũy. slvlUSD có thể được giải phóng sau thời gian làm mát 7 ngày.
Cách tham gia: Người dùng Level có thể kiếm XP theo ba cách: gửi lvlUSD và tài sản Curve LP vào XPFarm, giữ LP hoặc token lợi nhuận của Pendle và Spectra trong ví, và thế chấp tài sản Level trên Morpho. XP được sử dụng để đo lường đóng góp của người dùng cho giao thức, có thể xem theo thời gian thực và làm cơ sở cho phần thưởng trong tương lai, tài sản có thể rút ra bất cứ lúc nào mà không ảnh hưởng đến điểm.
Liên kết:
2.9 @FalconStable
Giới thiệu: Falcon USDf cung cấp hai cơ chế đúc: Classic Mint và Innovative Mint. Người dùng có thể sử dụng stablecoin hoặc tài sản không ổn định được thế chấp quá mức (chẳng hạn như ETH, BTC) để đúc USDf, đảm bảo rằng mỗi USDf được hỗ trợ bởi đủ tài sản. Innovative Mint cho phép người dùng khóa các tài sản không ổn định trong một khoảng thời gian để đổi lấy thanh khoản, duy trì bảo mật thế chấp quá mức. Nền tảng quản lý tài sản thế chấp thông qua chiến lược thị trường trung lập để đảm bảo sự ổn định của tài sản. Ngoài ra, Falcon sẽ sử dụng số tiền thu được chiến lược để phát hành USDf hàng ngày và thưởng cho người dùng thông qua cơ chế sUSDf Vault và Boosted Yield.
Cách tham gia: Người dùng có thể đúc USDf (ưu tiên phương thức không phải stablecoin), staking sUSDf, hoàn thành nhiệm vụ để kiếm Falcon Miles, trong đó phần thưởng tái đầu tư Boost Yield cao nhất, thời gian khóa dài nhất lên đến 12 tháng.
Liên kết:
2.10 @yalaorg
Giới thiệu: Yala là một giao thức thanh khoản gốc Bitcoin, cho phép người dùng thông qua việc thế chấp BTC để mint stablecoin YU được đảm bảo quá mức. YU đảm bảo sự ổn định của hệ thống thông qua nhiều tỷ lệ thế chấp (như MCR, CCR, SCR) và có cơ chế thanh lý cùng với mô-đun ổn định Peg để duy trì giá trị neo với đô la Mỹ. Người dùng có thể thông qua việc thế chấp BTC để mint YU, hoặc đổi YU để lấy lại BTC, cũng có thể thực hiện thanh khoản thông qua việc trao đổi với các stablecoin khác.
Cách tham gia: Yala tương tác chủ yếu thông qua việc thế chấp BTC hoặc sử dụng cách đổi ETH-USDC để đúc stablecoin YU, sau đó có thể tham gia vào pool ổn định hoặc khai thác LP để kiếm lợi nhuận và điểm Berries. Người dùng không tốn chi phí cũng có thể tích lũy điểm thông qua việc liên kết ví, hoàn thành nhiệm vụ và các cách khác để giành cơ hội airdrop.
Liên kết:
Kết luận: Quay trở lại câu hỏi ở đầu bài. Nửa sau của stablecoin, các chiều cạnh cạnh tranh đã thay đổi hoàn toàn. 10 dự án đã phân tích ở trên, từ sidechain Bitcoin được thiết kế riêng cho stablecoin, đến stablecoin có lợi suất, đều có thể định nghĩa cho một thập kỷ tiếp theo của stablecoin trong một ngày nào đó trong tương lai.
Xem bản gốc
Nội dung chỉ mang tính chất tham khảo, không phải là lời chào mời hay đề nghị. Không cung cấp tư vấn về đầu tư, thuế hoặc pháp lý. Xem Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm để biết thêm thông tin về rủi ro.
Stablecoin trong tương lai đã đến, điểm qua 10 dự án tiềm năng và cơ hội tương tác
Tác giả gốc: Người đóng góp chính của Biteye @viee 7227
Nếu như chủ đề của nửa đầu cuộc đua stablecoin là "tăng trưởng hoang dã", thì quy tắc trò chơi của nửa sau có thể sẽ được ba biến số quan trọng thay đổi: tính chắc chắn của quy định, lộ trình tuân thủ của các người chơi hàng đầu, và hướng đi của đổi mới trên thị trường.
Đầu tiên, khung quy định toàn cầu - từ MiCA của châu Âu đến dự luật GENIUS của Mỹ, đang từ mơ hồ chuyển sang rõ ràng, định rõ một đường đua rõ ràng cho toàn ngành.
Chính trong bối cảnh "độ chắc chắn" này, con đường IPO của Circle trở nên quan trọng như vậy. Gần đây, giá cổ phiếu của Circle đã tăng gần 170% trong ngày đầu IPO, không chỉ có nghĩa là ngành stablecoin đang tiến tới sự chính thống, mà còn cung cấp một điểm neo để đánh giá giá trị cho việc vốn truyền thống tham gia vào thị trường stablecoin.
Trong bối cảnh nêu trên, con đường phát triển của stablecoin đã vượt xa chiều đơn một "neo đô la", và sự phát triển trong tương lai có thể được thúc đẩy bởi ba xu hướng cốt lõi: 1) đổi mới giao thức DeFi của stablecoin 2) phổ biến công cụ thanh toán stablecoin 3) và tích hợp sâu với RWA.
Một, từ thanh toán, DeFi đến RWA, ba bối cảnh nhìn vào đường đua stablecoin
Thanh toán: Hệ thống thanh toán xuyên biên giới của tài chính truyền thống, được đại diện bởi SWIFT, không hiệu quả, tốn kém và mờ đục, gây khó khăn cho việc đáp ứng nhu cầu của thời đại số. Stablecoin, với chi phí gần như bằng không, 24/7, khả năng lập trình, đang làm suy yếu các hệ thống truyền thống. Việc tích hợp stablecoin của các công ty thanh toán lớn như Stripe, PayPal và mạng tài chính Visa xác nhận tiềm năng kinh doanh của xu hướng này. Stablecoin đang nhanh chóng mở rộng từ việc được định giá và thanh toán trên các sàn giao dịch tiền điện tử trở thành một công cụ thanh toán và đối chiếu toàn cầu.
DeFi: Các stablecoin chính thống (USDC, USDT) gặp vấn đề đáng kể về hiệu quả vốn. Stablecoin mà người dùng nắm giữ không sinh lãi, nhưng bên phát hành đầu tư tài sản dự trữ của họ (chủ yếu là trái phiếu kho bạc Mỹ) vào các thị trường không rủi ro để thu được tất cả thu nhập lãi. Mô hình này biến người dùng thành những nhà cung cấp vốn không được bồi thường. Khác với các stablecoin truyền thống như USDT, USDC chỉ là công cụ tiền mặt số hóa, stablecoin sinh lợi tích hợp trực tiếp các cơ chế sinh lợi như trái phiếu kho bạc Mỹ, cho vay DeFi, và chênh lệch giá vào thiết kế token, giúp người nắm giữ tự động có được lợi nhuận.
RWA: RWA (Tài sản thế giới thực) được coi là động lực cốt lõi thúc đẩy DeFi bước vào quy mô tiếp theo trị giá hàng nghìn tỷ. Cốt lõi của nó là đưa các tài sản có dòng tiền ổn định từ thế giới thực (đặc biệt là trái phiếu Chính phủ Mỹ) lên blockchain, cung cấp cho DeFi "lợi suất thực" bền vững và rủi ro thấp, đồng thời thu hút vốn cấp tổ chức tham gia. Nếu DeFi đã mang lại "hiệu quả" cho stablecoin, thì RWA đã mang lại "giá trị" và "quy mô" cho nó, mở ra không gian tưởng tượng cho stablecoin tiến vào thị trường hàng nghìn tỷ.
Hai, Giới thiệu mười dự án stablecoin chưa phát hành
2.1 @PlasmaFDN
Giới thiệu: Plasma là một blockchain hiệu suất cao được thiết kế đặc biệt cho các stablecoin, nhằm giải quyết các vấn đề như phí giao dịch cao, tỷ lệ giao dịch thất bại và thiếu chức năng mà các chuỗi truyền thống gặp phải khi xử lý stablecoin. Cốt lõi của nó dựa trên giao thức đồng thuận PlasmaBFT và động cơ thực thi Reth, có khả năng xác nhận nhanh chóng và tương thích cao. Plasma hỗ trợ thanh toán phí giao dịch bằng các tài sản như USDT/BTC, cung cấp chuyển khoản USDT không phí và phát triển tính năng giao dịch bảo mật.
Cách tham gia: Người dùng thông qua hợp đồng kho tài sản đã được kiểm toán để gửi tài sản vào Aave và Maker để kiếm lợi nhuận, sau khi hết thời gian khóa, tài sản sẽ được chuyển đổi đồng loạt sang USDT. Cần hoàn thành quy trình xác minh danh tính KYC, kiểm tra khu vực pháp lý và các quy trình tuân thủ khác trên nền tảng Echo Sonar. Hiện tại, giới hạn gửi tiền 1 tỷ USD đã đầy, có thể theo dõi xem có mở thêm giới hạn gửi tiền mới hay không.
Liên kết:
2.2 @noble_xyz
Giới thiệu: USDN dựa trên kiến trúc M^ 0 và sử dụng trái phiếu chính phủ Mỹ ngắn hạn làm tài sản thế chấp, dự kiến lợi suất hàng năm khoảng 4.31%, hỗ trợ chuyển giao đa chuỗi và phù hợp với môi trường phát triển đa chuỗi. Người dùng có thể chọn gửi USDN vào Points Vault để kiếm điểm, hoặc gửi vào Boosted Yield Vault để nhận lợi suất cao hơn được định giá bằng U.
Cách tham gia: Hoạt động khuyến khích điểm USDN, hiện còn 23 ngày để kết thúc. Người dùng sẽ chuyển USDC qua chuỗi sang chuỗi Noble và đổi lấy USDN, sau đó có thể chọn gửi vào hồ điểm (từ bỏ lãi suất để đổi lấy điểm) hoặc hồ lợi nhuận (nhận 14,8% lợi suất hàng năm). Hồ điểm cần phải được thế chấp đủ 30 ngày mới có phần thưởng, thời gian khóa càng lâu thì hệ số điểm càng cao, và có thể tích lũy phần thưởng bổ sung từ cột mốc TVL.
Liên kết:
2.3 @OpenEden_X
Giới thiệu: OpenEden là một tổ chức cung cấp sản phẩm lợi suất trái phiếu chính phủ Hoa Kỳ trên chuỗi, token TBILL do trái phiếu ngắn hạn của Hoa Kỳ và USD hỗ trợ, còn phát hành stablecoin sinh lợi USDO (lợi nhuận hàng ngày được tái đầu tư) và cUSDO (giá trị ròng tăng), cả hai đều được hỗ trợ bởi trái phiếu ngắn hạn của Hoa Kỳ và thỏa thuận mua lại, đảm bảo vốn ổn định và liên tục tạo ra lợi nhuận.
Cách tham gia: Người dùng có thể kiếm điểm BILLS bằng cách nắm giữ USDO hoặc tham gia các hoạt động DeFi của cUSDO (như cung cấp thanh khoản trên Curve, staking trên Morpho hoặc gửi vào kho tiền chiến lược), các nhiệm vụ khác nhau có tỷ lệ nhân khác nhau.
Liên kết:
2.4 @capmoney_
Giới thiệu: Cap phát hành hai sản phẩm: 1) cUSD, một đồng đô la kỹ thuật số được hỗ trợ bởi nhiều loại stablecoin blue-chip (chẳng hạn như USDC, USDT, BUIDL, v.v.) 1:1, có thể được trao đổi bất cứ lúc nào; 2) stcUSD, một stablecoin có lãi sau khi đặt cUSD, tạo ra lợi nhuận thông qua mạng lưới các nhà khai thác phi tập trung. Các nhà điều hành cần nhận được hỗ trợ tài sản thế chấp của người tái đặt cược, thực hiện chiến lược và trả lại thu nhập sau khi vay quá mức tiền và việc không đạt được mục tiêu sẽ kích hoạt việc thanh lý bắt buộc để đảm bảo an toàn cho tiền gốc của chủ sở hữu stcUSD. Các quỹ đằng sau stcUSD được quản lý bởi các nhà khai thác phi tập trung, những người cần được bảo đảm bằng tài sản thế chấp của người khác để cho vay tiền đầu tư. Nếu khoản đầu tư thất bại, bên bảo lãnh sẽ chịu tổn thất, đảm bảo rằng tiền gốc của những người nắm giữ stcUSD không bị ảnh hưởng.
Cách tham gia: có thể tham gia mạng thử nghiệm, nhưng hiện tại vẫn chưa có quy tắc airdrop rõ ràng.
2.5 @0x Coinshift
Giới thiệu: Coinshift là một nền tảng quản lý tài chính trên chuỗi dành cho các tổ chức và đội nhóm, tích hợp chức năng thanh toán, kế toán và quản lý tài sản. Tài sản cốt lõi của nó bao gồm hai loại stablecoin: csUSDL và csUSDC. csUSDL là một stablecoin tạo ra lợi nhuận, được sinh ra thông qua T-Bills của Paxos và thị trường cho vay Morpho, người dùng không cần phải đặt cọc hoặc khóa tài sản; csUSDC được tạo ra từ việc thế chấp USDC, phù hợp cho cả hai bên vay mượn trong DeFi để có tính thanh khoản cao và kiếm lợi nhuận.
Cách tham gia: Người dùng hoàn thành nhiệm vụ hàng ngày (như truy cập trang web, thử nghiệm DApp, tham gia Discord, v.v.) để kiếm điểm XP, cũng có thể mời bạn bè để nâng cao thứ hạng. Tích lũy XP để lọt vào top 100 có thể nhận thưởng USDC.
Liên kết:
2.6 @withAUSD
Giới thiệu: AUSD là một loại stablecoin được đảm bảo hoàn toàn bởi tiền mặt, trái phiếu Mỹ và thỏa thuận repo, tuân theo tiêu chuẩn ERC-20, có các tính năng như giao dịch tự do, khả năng mở rộng và hỗ trợ các chức năng tuân thủ như đóng băng tài sản và phát hành / tiêu hủy.
Cách tham gia: Tham gia vào bể thanh khoản AUSD-USDC trên QuickSwap và Fluid, hoặc cho vay AUSD trên nền tảng Fluid Lending. Ngoài ra, Agora sắp hợp tác với FSL để ra mắt đồng stablecoin mới GGUSD.
2.7 @Perena__
Giới thiệu: Perena là một giao thức cơ sở hạ tầng stablecoin được xây dựng trên Solana, phát hành stablecoin sinh lợi USD*, được hỗ trợ bởi các stablecoin hàng đầu như USDC, USDT và PYUSD. Người dùng có thể gửi bất kỳ hoặc nhiều stablecoin vào Seed Pool để đúc USD*, tự động thu phí từ pool lãi suất và nhận được tính thanh khoản thống nhất. USD* có thể được sử dụng để trao đổi, staking hoặc tích hợp vào các ứng dụng DeFi khác.
Cách tham gia: Người dùng có thể kiếm điểm Petals thông qua 5 lần đổi stablecoin đầu tiên mỗi ngày, cung cấp thanh khoản cho Seed hoặc Growth Pool (nắm giữ trên 15 ngày có thể nhận được 2 – 3 lần Petals), mời bạn bè tham gia Swap hoặc Pool, cũng như tham gia tích hợp trên các nền tảng hợp tác.
Liên kết:
2.8 @levelusd
Giới thiệu: Level là một giao thức stablecoin, phát hành lvlUSD được đảm bảo hoàn toàn bởi USDC và USDT, và kiếm được lợi nhuận rủi ro thấp thông qua việc triển khai vào các giao thức cho vay hàng đầu như Aave. Người dùng có thể đặt cược lvlUSD để nhận slvlUSD, lợi nhuận sẽ được phân phối hàng tuần dưới dạng tăng giá trị của slvlUSD. Khi giải phóng đặt cược, người dùng có thể nhận lại vốn ban đầu và lợi nhuận tích lũy. slvlUSD có thể được giải phóng sau thời gian làm mát 7 ngày.
Cách tham gia: Người dùng Level có thể kiếm XP theo ba cách: gửi lvlUSD và tài sản Curve LP vào XPFarm, giữ LP hoặc token lợi nhuận của Pendle và Spectra trong ví, và thế chấp tài sản Level trên Morpho. XP được sử dụng để đo lường đóng góp của người dùng cho giao thức, có thể xem theo thời gian thực và làm cơ sở cho phần thưởng trong tương lai, tài sản có thể rút ra bất cứ lúc nào mà không ảnh hưởng đến điểm.
Liên kết:
2.9 @FalconStable
Giới thiệu: Falcon USDf cung cấp hai cơ chế đúc: Classic Mint và Innovative Mint. Người dùng có thể sử dụng stablecoin hoặc tài sản không ổn định được thế chấp quá mức (chẳng hạn như ETH, BTC) để đúc USDf, đảm bảo rằng mỗi USDf được hỗ trợ bởi đủ tài sản. Innovative Mint cho phép người dùng khóa các tài sản không ổn định trong một khoảng thời gian để đổi lấy thanh khoản, duy trì bảo mật thế chấp quá mức. Nền tảng quản lý tài sản thế chấp thông qua chiến lược thị trường trung lập để đảm bảo sự ổn định của tài sản. Ngoài ra, Falcon sẽ sử dụng số tiền thu được chiến lược để phát hành USDf hàng ngày và thưởng cho người dùng thông qua cơ chế sUSDf Vault và Boosted Yield.
Cách tham gia: Người dùng có thể đúc USDf (ưu tiên phương thức không phải stablecoin), staking sUSDf, hoàn thành nhiệm vụ để kiếm Falcon Miles, trong đó phần thưởng tái đầu tư Boost Yield cao nhất, thời gian khóa dài nhất lên đến 12 tháng.
Liên kết:
2.10 @yalaorg
Giới thiệu: Yala là một giao thức thanh khoản gốc Bitcoin, cho phép người dùng thông qua việc thế chấp BTC để mint stablecoin YU được đảm bảo quá mức. YU đảm bảo sự ổn định của hệ thống thông qua nhiều tỷ lệ thế chấp (như MCR, CCR, SCR) và có cơ chế thanh lý cùng với mô-đun ổn định Peg để duy trì giá trị neo với đô la Mỹ. Người dùng có thể thông qua việc thế chấp BTC để mint YU, hoặc đổi YU để lấy lại BTC, cũng có thể thực hiện thanh khoản thông qua việc trao đổi với các stablecoin khác.
Cách tham gia: Yala tương tác chủ yếu thông qua việc thế chấp BTC hoặc sử dụng cách đổi ETH-USDC để đúc stablecoin YU, sau đó có thể tham gia vào pool ổn định hoặc khai thác LP để kiếm lợi nhuận và điểm Berries. Người dùng không tốn chi phí cũng có thể tích lũy điểm thông qua việc liên kết ví, hoàn thành nhiệm vụ và các cách khác để giành cơ hội airdrop.
Liên kết:
Kết luận: Quay trở lại câu hỏi ở đầu bài. Nửa sau của stablecoin, các chiều cạnh cạnh tranh đã thay đổi hoàn toàn. 10 dự án đã phân tích ở trên, từ sidechain Bitcoin được thiết kế riêng cho stablecoin, đến stablecoin có lợi suất, đều có thể định nghĩa cho một thập kỷ tiếp theo của stablecoin trong một ngày nào đó trong tương lai.