Bitcoin Balina likidasyon fiyatının altına düştüğünde, "zincirleme çarpışma" tetiklenir mi?

Bitcoin Balina likidasyon fiyatını düşerse, "zincirleme düşüş" patlak verecek mi? Tipik bir yüksek kaldıraç krizi, olgunlaşıyor.

Son 24 saatte, Bitcoin fiyatı 106.000 dolarlık kritik destek seviyesinin altına düştü, birçok kişi bunun sadece sıradan bir teknik düzeltme olduğunu düşünebilir, ancak zincir üzerindeki yatırımcılar size bunun farklı olduğunu söyleyecektir. Neden? Çünkü piyasada bir "ağır oyuncu" var - James Wynn, son zamanlarda zor günler geçiriyor. Elinde 1687 adet BTC uzun pozisyonu var ve 40 kat kaldıraç kullanıyor. Zincir üzerindeki verilere göre, tasfiye fiyatı 104603 dolar civarında. Şu anki Bitcoin fiyatı ise yaklaşık 105900 dolar (yazım anında) civarında ve aralarındaki fark sadece 1300 dolar. Yüksek volatiliteye sahip bir piyasada, bu kadar bir alan neredeyse "her an kırılabilir" demektir.

Bu sadece bir balinanın kar zararını etkilemekle kalmaz, aynı zamanda bir dizi tasfiye baskısını tetikleyebilir - likidite tükenmesi, piyasa duygusunun çökmesi ve çeşitli riskler gizlice birikiyor.

O halde şu anda bulunduğumuz fiyat aralığı, gerçekten destek bölgesi mi, yoksa boğaların bekleyişte olduğu bir "fitil" mi? Teknik yapıyı inceleyerek bunu biraz daha açalım.

Teknik açıdan, beş büyük sinyal uyarı lambasını yanıp sönüyor. 1.EMA dönmesi: Kısa vadeli trend aşağı doğru dönüyor, ayıların kontrolü başlıyor. Bitcoin son iki gündür çoğunlukla 20 günlük EMA'nın altında işlem görüyor ve bu hareketli ortalama da "aşağı doğru kıvrılmaya" başladı - bu tipik bir trend dönüş sinyalidir.

Açıkçası, 20 günlük EMA, orta ve kısa vadeli ana akım traderların ortalama pozisyon maliyetini temsil ediyor. Fiyat düştüğünde ve EMA aşağı doğru eğilmeye başladığında, "chip"'lerin aşağıya doğru yoğunlaşmaya başladığı anlamına gelir ve boğaların güveni sarsılmaya başlar. Trend ticaretçileri için bu "fiyat düşüşü + EMA dönüşü" kombinasyonu güçlü bir işarettir: geri dönüş beklemeyin, satış baskısı devam edecek. Ayrıca, mevcut kaldıraç pozisyonları genel olarak yüksek, kritik seviyenin altına düştüğünde, zararı durdurma emirleri peş peşe tetiklenecek ve fiyat muhtemelen ayaklar altına alınarak düşürülecek.

2.RSI 50'yi kaybetti: Momentum değişimi, piyasa "nötr zayıf" duruma girdi Bitcoin 112000 dolara yükseldiğinde, RSI bir ara 70'e yaklaşmış hatta onu aşmıştı, bu "teknik aşırı alım" anlamına geliyor. Şu anda, RSI hızlı bir şekilde 50'nin altına düştü ve şu anda 40-45 arasında dolaşıyor, bu ne anlama geliyor? Boğa momentumunun belirgin bir şekilde zayıfladığını gösteriyor.

Daha da önemlisi, bu RSI geri çekilme hızı, fiyatın kendisinden daha hızlı. Bu, piyasanın "yorgun" olduğunu gösteriyor; ne kadar toparlanma olursa olsun, alım gücü düzgün bir karşı saldırı yapmaya yetmiyor, boğalar her an fırsatı kullanarak baskı yapabilir.

3.MACD ölüm kesişimi: Trend onayı, geri dönüş muhtemelen sadece "yalancı hareket". MACD birkaç gün önce "ölü kesişim" yaptı - yani hızlı çizgi (DIF) yavaş çizgiyi (DEA) aşağı keserken, aynı zamanda çubuk grafik yeşilden kırmızıya döndü, bu da trend yönünün yükselişten düşüşe döndüğünü yansıtıyor.

MACD'nin dönüşü genellikle RSI ve EMA'dan gecikmeli olarak gerçekleşir, ancak bir kez onaylandığında, piyasa trendinin geçici bir düzeltme olmadığına, gerçekten düşüşe geçeceğine işaret eder. Gerçek ticarette, bu tür bir MACD ölüm kesişimi genellikle dalga seviyesinde bir düşüşle ilişkilidir.

4. Hacimle düşüş: Bu bir temizleme değil, panik satışıdır. 110000 dolardan 105000 dolara düşüş yaşanan bu dönemde, Bitcoin'in işlem hacmi azalmadı, aksine arttı ve birkaç önemli düşüş gününde belirgin bir artış görüldü.

Ne anlama geliyor? Bu, küçük yatırımcıların kâr alması değil, aktif satışların artmasıdır. Hacimle düşüş, tipik bir ayı onay sinyalidir. Piyasa pasif bir şekilde düşmüyor, aksine birileri aktif olarak satış yapıyor. Dikkat edin, son zamanlarda piyasalardaki huzursuzluk sadece grafiklerden gelmiyor: "Amerika'nın Avrupa Birliği'ne uyguladığı ek vergiler" gibi makro olumsuz haberler, riskten kaçınma duygusunu yönlendiriyor. Aynı zamanda, zincir üzerindeki Balina pozisyonları tasfiye fiyatına yaklaşıyor, bu tür olay kombinasyonları, fonların geri çekilmesine neden olabiliyor.

5.Destek kaybı: 106000 kaybedildi, 104000 bir sonraki savunma hattı oldu. 106000 dolar, bir tam sayı eşiği ve psikolojik destek olarak, bu nokta aslında piyasa boğalarının savunduğu bir yerdi, ancak şu anda etkili bir şekilde düşüş yaşandı.

Sonrasında, piyasanın dikkati 104000 dolar civarına odaklanacak - bu sadece önceki dalgalanma bölgesinin alt sınırı değil, aynı zamanda James Wynn'in iflas çizgisinin de yakın bir noktası. Bu seviyenin altına düşüldüğünde, zincirleme tasfiyeler "kapak açabilir" ve teknik bir çöküş oluşabilir, fiyatın kısa zamanda hızla düşmesi ve hatta likidite açığı oluşması muhtemeldir.

Bu tur, "savunma savaşı" değil, "dip avlama savaşı". Şu anda, Bitcoin'in trendi, momentumu, işlem hacmi ve fiyat yapısı açısından, temel olarak bir düzeltme piyasasının başlamış olduğu görülüyor. Özellikle 104000~105000 dolar aralığı, eğer etkili bir destek oluşturamazsa, sistematik bir düşüşün "patlayıcı" unsuru haline gelebilir. Aşırı kaldıraçlı pozisyon sahipleri için risk artık kontrol edilemez hale geldi. Normal yatırımcılar içinse şimdi yapılması gereken şunlardır:

Kaldıracı azaltmak

Pozisyon kontrolü

104000'in yeni bir destek oluşturup oluşturmadığını yakından takip edin.

Sonuçta, yüksek volatiliteye ve ağır kaldıraçlı bir piyasada "hayatta kalmak", her zaman büyük bir kazanç elde etmekten daha önemlidir!