วอลล์สตรีทและสกุลเงินดิจิตอลลดลงเนื่องจากความกังวลเกี่ยวกับการเ?

ดาว โจนส์ ลดลง 506 คะแนนในขณะที่ราคาของ บิตคอยน์ ตกลง $30,600 ในสัปดาห์แรกของเดือนกรกฎาคม

การเพิ่มขึ้นในการจ้างงานเอกชนในเดือนมิถุนายนได้เพิ่มโอกาสในการลดดอกเบี้ยไปยัง 95% ในการประชุมของสำนักงานคณะกรรมการส่วนราชการเฟ็ดในวันที่ 26 กรกฎาคม

นักเทรดคาดการณ์ว่าจะมีการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยของฟีดอีก 3 ครั้ง ตลอดทั้งปี

คำสำคัญ: ราคา Bitcoin, ราคา BTC, นักลงทุน Bitcoin, นักลงทุนสกุลเงินดิจิทัล, ตลาดหุ้น, นโยบายเงินธนาคาร, อัตราดอกเบี้ยของสำนักงานสำรองแห่งชาติ, การประชุมเกี่ยวกับสกุลเงินดิจิทัลของสำนักงานสำรองแห่งชาติ

บทนำ

มีบางครั้งที่ปัจจัยพื้นฐานทางเศรษฐกิจส่งผลกระทบต่อมูลค่าของสินทรัพย์การลงทุนเช่นสกุลเงินดิจิทัลสินค้าโภคภัณฑ์และหุ้น การเปลี่ยนแปลงของรายได้งานและอัตราการเติบโตของครัวเรือนสามารถส่งเสริมหรือกีดกันการลงทุนในสินทรัพย์

ในบทความนี้เราจะพูดถึงว่ารายงานการจ้างงานล่าสุดของสหรัฐอเมริกาส่งผลต่อมูลค่าของหุ้นและสกุลเงินดิจิทัลอย่างไร

มูลค่าของบิตคอยน์และดาวโจนส์ลดลง

ในสัปดาห์แรกของเดือนกรกฎาคม พ.ศ. 2023 หุ้นวอลล์สตรีตและสกุลเงินดิจิตอลในวอลล์สตรีตประสบการณ์การลดราคาอย่างรุนแรงเนื่องจากตลาดคาดการณ์ว่าจะมีการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยมากขึ้น ตัวอย่างเช่น ราคา Bitcoin ลดลงเหลือ $30,600 ในขณะที่ดาวโจนส์อินดัสเทรียลเอเวอเรจลดลง 506 คะแนน ซึ่งแสดงถึงการลดลง 1.5%

ตลาดเพียงแค่ตอบสนองกับความเป็นไปได้ของการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยจากฟีด เนื่องจากข้อมูลตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง หลังจาก สำนักงานคณะกรรมการสุรินทร์หยุดอัตราดอกเบี้ย การเดินเรือในเดือนมิถุนายนมีโอกาสสูงที่สุดที่จะดำเนินการสุดจัดกาลเงินของมันในเดือนต่อไป

วิธีที่ตลาดหุ้นและตลาดคริปโตตอบสนองต่อสถานการณ์เศรษฐกิจที่เกิดขึ้นในสหรัฐอเมริกา

ตามที่กล่าวไว้ก่อนหน้านี้ มูลค่าของสินทรัพย์หลักที่รวมถึงดาวโจนส์ ลดลงอย่างมีนัยสำคัญภายในสัปดาห์แรกของเดือนกรกฎาคม เช่น ดาวโจนส์ ลดลง 33,782 ในขณะที่ดัชนีนาสแดคและดัชนี S&P 500 ลดลง 1.6% และ 1.4% ตามลำดับ

โดยเช่นเดียวกัน การลดลงใน BTC ระบุราคา ว่าด้วยวงเงินสกุลเงินคริปโตที่ลดลงในช่วงเวลานั้นเนื่องจากสถานการณ์เศรษฐกิจที่เลวร้ายในเศรษฐศาสตร์สำคัญเช่นสหรัฐอเมริกา ข้อมูลเกี่ยวกับการจ้างงานที่แสดงให้เห็นถึงตลาดแรงงานที่แข็งแกร่งเป็นที่กลัวในนักลงทุน

รายงานแสดงให้เห็นว่าเงินเดือนของภาคเอกชนเพิ่มขึ้นมากกว่าที่คาดหวังซึ่งบ่งชี้ว่าตลาดแรงงานมีความทนทานต่อการถดถอยที่คาดหวังและการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย

ตามข้อมูลจากสำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ มีงานเพิ่มขึ้นทั้งหมด 209,000 งานในเดือนมิถุนายน ทำให้อัตราการว่างงานลดลงจาก 3.7% เหลือ 3.6% อย่างไรก็ตาม จำนวนงานเพิ่มของเดือนมิถุนายนน้อยกว่าเดือนพฤษภาคมที่มีงานเพิ่มขึ้นทั้งหมด 306,000 งาน

ข้อเท็จจริงที่ค่าจ้างต่อชั่วโมงเฉลี่ยในเดือนมิถุนายนเพิ่มขึ้น 0.4% ซึ่งเท่ากับเดือนพฤษภาคม หมายถึงการเกิดการเงินเดือนที่ยังคงมีต่อเนื่องอยู่ นอกจากนี้ การเติบโตของรายได้ต่อชั่วโมงเฉลี่ยในระยะเวลาหนึ่งปียังคงอยู่ที่ 4.4% ดังนั้น สถิติแสดงให้เห็นว่าตลาดแรงงานและการเพิ่มรายได้ยังไม่ลดลงตามที่คาดหวัง

โดยรวมแล้วตลาดงานยังคงเป็นแรงกระตุ้นอยู่ถึงแม้ว่าจะมีการถดถอยของเศรษฐกิจในสหรัฐอเมริกาที่คาดหวังไว้สูงเช่นกัน นอกจากนี้ ADP บริษัทผู้จัดการเงินเดือนได้รายงานว่าเงินเดือนที่เกี่ยวกับภาคเอกชนเพิ่มขึ้นเป็น 497,000 คนซึ่งสูงกว่าที่นักเศรษฐศาสตร์คาดคิดไว้ พวกเขาคาดหวังว่าเงินเดือนภาคเอกชนจะเพิ่มขึ้น 228,000 คน

อีกสิ่งที่น่าแปลกใจคือการเพิ่มจำนวนคนที่ยื่นขอรับสวัสดิการการว่างงานในสัปดาห์แรกของเดือนกรกฎาคม กรมแรงงานรายงานว่าคำขอสวัสดิการการว่างงานของรัฐเพิ่มขึ้นไปถึง 12,000 คำขอ ซึ่งนำไปสู่ตัวเลขที่ปรับแล้วในช่วงสุดท้ายของเดือนมิถุนายนคือ 248,000

ซึ่งขัดกับการคาดการณ์ของเฟด ซึ่งเป็นสิ่งที่น่าจะมีผลต่อการตัดสินใจขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนกรกฎาคม เห็นได้ชัดว่าธนาคารกลางสหรัฐมีเป้าหมายที่จะเห็นตลาดแรงงานชะลอตัวลงสู่ระดับที่ยั่งยืนซึ่งสามารถนํามาสู่ “ความสมดุลที่ดีขึ้น”

อย่างไรก็ตาม เพื่อที่ตลาดแรงงานจะทำให้มีสมดุลได้ดีขึ้นการเติบโตของเงินเดือนควรอยู่ในช่วงระหว่าง 70,000 และ 100,000 นอกจากนี้การเติบโตของอัตราการจ้างงานโดยทั่วไปควรสอดคล้องกับการเติบโตของประชากรในประเทศอีกด้วยอย่างไรก็ตาม การว่างงานควรเพิ่มขึ้นตามที่พยากรณ์เศรษฐกิจ

เป็นฉากหลังของการพัฒนาข้างต้นที่คาดว่าเฟดจะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟด เดฟ กิลเบิร์ตสัน นักเศรษฐศาสตร์แรงงานของบริษัทซอฟต์แวร์เงินเดือน UKG แจ้งกับซีเอ็นเอ็นว่า เฟดมีแนวโน้มที่จะขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกรกฎาคม
กิลเบิร์ตสันกล่าวว่า “เห็นได้ชัดว่านี่เป็นตลาดแรงงานที่ตึงตัวมาก ดังนั้นฉันจึงคาดหวังว่าเฟดจะดูข้อมูลนี้และบอกว่ามีเหตุผลที่นี่สําหรับการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยเล็กน้อยอย่างต่อเนื่องเนื่องจากตลาดแรงงานไม่เย็นพอ”

ในทางตรงกันข้ามกัน กรรมการผู้จัดการที่ Charles Schwab รานดี เฟรดีริก กล่าวว่า “โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อตัวเลข ADP เกือบจะเป็นสองเท่าของที่คาดหวัง มันแสดงให้เห็นได้อย่างชัดเจนว่ามีโอกาสในการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยไปข้างหน้า”

โอกาส 95% ที่จะมีการลดอัตราดอกเบี้ย 0.25% ในการประชุมของฟิลด์

ตามเครื่องมือ CME FedWatch มีโอกาส 95% ที่จะมีการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยของฟิดจ์ได้ ณ การประชุมคริปโตฟิดที่กำหนดไว้ในวันที่ 26 กรกฎาคม จากอีกทางแล้ว นักซื้อขายกำลังคำนวณโอกาส 75% ที่จะมีการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยอีก 3 ครั้งภายในปีนี้

โดยทั่วไปบางวิเคราะห์เชื่อว่านโยบายการเงินของ Fed จะเป็นปัจจัยสำคัญในการกำหนดประสิทธิภาพของทั้งตลาดคริปโตและตลาดหุ้นในสัปดาห์และเดือนถัดไป

ความคิดสุดท้าย

มิติที่ฟีดเดอรัลจะดำเนินการในรอบที่เหลือของปีนี้ขึ้นอยู่กับผลการดำเนินงานของเศรษฐกิจ จนถึงตอนนี้ คาดว่าเศรษฐกิจที่ทนทาน การเงินที่มีอยู่อย่างต่อเนื่อง และตลาดงานงานที่กำลังเจริญรุ่งเรืองอาจเสริมสร้างความตั้งใจของฟีด นี้อาจส่งผลต่อการลงทุนใน Bitcoin และสกุลเงินดิจิทัลอื่น ๆ และตลาดหุ้น

อ่านเพิ่มเติม: ความล้มเหลวต่อเนื่องของธนาคารอเมริกันจะมีผลกระทบที่ดีต่อตลาดสกุลเงินเสมือนจริงหรือไม่?

เหตุการณ์ที่เราได้กล่าวข้างต้น เห็นได้ว่า บริษัทหลายแห่งยังคงเปิดรับสมัครงาน และการใช้จ่ายของผู้บริโภคยังคงเป็นแรงเคลื่อนไหวที่เป็นปัจจัยสำคัญของการเติบโตเศรษฐกิจ ซึ่งอาจจะเป็นตัวขับเคลื่อนการเพิ่มขึ้นของอินฟเลชันต่อไป อย่างไรก็ตาม ไรอัน สวีท นักเศรษฐศาสตร์หลักของ Oxford Economics เชื่อว่า ฟีดอาจมีตัวเลือกอื่นๆ นอกเหนือจากการเพิ่มอัตราดอกเบี้ย

ในการแสดงความคิดเห็นเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวที่เป็นไปได้ของฟอร์ด RSM นักเศรษฐศาสตร์ ตัวอย่างเช่น ว่าทวน เหมือนกันว่า “สำคัญสำหรับฟอร์ดในช่วงนี้ที่ต้องมีทุกๆ ทางเลือกบนโต๊ะ ไม่ว่าจะเป็นการประชุมเดือนกรกฎาคมหรือเดือนกันยายน การประชุมทั้งหมดเหล่านั้นจะเป็นการประชุมสดๆ หมายความว่า ฟอร์ดจะมีทางเลือกว่าจะหยุดหรือยกระดับ

สรุปได้ว่าความกลัวในการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยส่งผลให้จุดดาวโจนส์ร่วงลงรวมถึงการลดลงของราคาของสกุลเงินดิจิทัลหลายสกุลซึ่งรวมถึงบิตคอยน์ สภาวะตลาดแรงงานที่เกิดขึ้นได้บังคับให้นักลงทุน Bitcoin และผู้ค้ารายอื่น ๆ คํานึงถึงความน่าจะเป็น 75% ของการปรับขึ้นดอกเบี้ยอีกสามครั้งในช่วงที่เหลือของปี

อ่านเพิ่มเติม: การพยากรณ์การลดครึ่งของ BTC ตั้งแต่ปี 2024 ถึง 2031

คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับผลของการเพิ่มอัตราดอกเบี้ยของฟีดต่อตลาดสกุลเงินดิจิทัลและตลาดหุ้น

สถานการณ์ปัจจุบันของบิตคอยน์เป็นอย่างไรคะ?

Bitcoin กำลังซื้อขายอยู่ที่ราวๆ 30,336 ดอลลาร์และมีศักย์ภาพสูง การเพิ่มราคาต่อไป. ในสามเดือนที่ผ่านมา มันใช้เวลาส่วนใหญ่ระหว่าง $27,000 และ $28,000.

อัตราดอกเบี้ยสูงดีหรือไม่สำหรับสกุลเงินดิจิตอล?

อัตราดอกเบี้ยสูงไม่ดีสำหรับสกุลเงินดิจิทัลเพราะมันบังคับนักลงทุนให้ลงทุนเงินของตนในสินทรัพย์ที่น้อยเสี่ยงมากเช่นสินค้า สำคัญที่จะทราบว่าสกุลเงินดิจิทัลเป็นสินทรัพย์ลงทุนที่มีความเสี่ยงสูง

หุ้นเพิ่มอัตราดอกเบี้ยของฟีดคืออะไร?

การปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดเป็นการเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ยนโยบายหลักของสหรัฐฯ ซึ่งส่งผลต่อมูลค่าของสินทรัพย์การลงทุนที่แตกต่างกัน กล่าวอีกนัยหนึ่ง Fed Rate คืออัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารกลางของสหรัฐอเมริกาเรียกเก็บสําหรับการกู้ยืมเงิน

Fed Rate การเพิ่มจะมีผลกระทบต่อสกุลเงินดิจิทัลอย่างไร?

การเพิ่มอัตราดอกเบี้ยของฟิดจะมีแนวโน้มที่จะลดการลงทุนในสกุลเงินดิจิทัลเนื่องจากนักลงทุนจะเปลี่ยนเงินลงทุนไปยังสินทรัพย์ที่มีความเสถียรกว่า นี่เพราะสกุลเงินดิจิทัลเป็นสินทรัพย์ลงทุนที่เสี่ยงสูง