In letzter Zeit hat die Rendite der 30-jährigen US-Staatsanleihe die 5%-Marke überschritten, während die Rendite der 30-jährigen japanischen Staatsanleihe ebenfalls ein Rekordhoch erreicht hat, was die Schutzfähigkeit traditioneller Staatsanleihen während der "Risk-off"-Phase erheblich verringert. Im krassen Gegensatz dazu ist der Bitcoin Preis USD nach einem Rückgang auf dem Niveau von 107.000 $ schnell wieder gestiegen und wird derzeit mit 107.871 $ notiert.

Der Rückgang der Hedging-Funktion von Staatsanleihen

In den letzten zehn Jahren wurden Staatsanleihen aufgrund ihres geringen Risikos und fester Renditen lange Zeit als sichere Anlagemöglichkeit in Investmentportfolios angesehen. In einem Umfeld hoher Inflation und einer strafferen Geldpolitik hingegen schwankten die Anleiherenditen in die gleiche Richtung wie der Aktienmarkt und konnten somit nicht effektiv gegen Risiken absichern.

Bitcoin vs. Gold: Ein Vergleich von alten und neuen sicheren Anlagen

• Supply cap: Die Gesamtmenge an Bitcoin beträgt 21 Millionen Coins, was eine stärkere Anti-Inflations-Eigenschaft hat; das Angebot an Gold wird von Schwankungen im Bergbau beeinflusst.
• Liquidität: Digitaler Vermögenshandel 24/7, ohne zeitliche Einschränkungen; der Handel mit Gold wird von den Handelszeiten beeinflusst.
• Teilbarkeit: Bitcoin kann bis zu acht Dezimalstellen unterteilt werden, was ihn für kleine Absicherungen geeignet macht.

Digitales Gold: Entwicklung des Marktwerts und der Akzeptanz

Seit 2020 überstieg die Marktkapitalisierung von Bitcoin einmal eine Billion USD, vergleichbar mit der Größe von Gold-ETFs. Der schrittweise Eintritt von Institutionen und nationalen Staatsfonds markiert die Etablierung seines Status als digitales Gold.

Strukturelle Vorteile des Bitcoin Preises USD

Der aktuelle Preis hat sich erheblich von der Kostenrange der meisten kurzfristigen Händler entfernt und bildet eine natürliche Unterstützung. In einer Zeit zunehmender makroökonomischer Unsicherheit werden seine Absicherungs- und Diversifikationseigenschaften immer deutlicher.

Konfiguration Vorschläge

• Kern-Satelliten-Strategie: Weisen Sie 5% bis 10% Bitcoin in der traditionellen Vermögensallokation zu, um extreme Risiken abzusichern.
• Investitionsmethode: Verwenden Sie eine feste periodische Investition (z. B. monatliche Investitionen), um das Risiko zu verringern, das durch Schwankungen der Einstiegskosten verursacht wird.
• Risikomanagement: Es wird empfohlen, kalte Wallets oder Treuhanddienste sowie Multisignatur zu verwenden, um die Sicherheit der Vermögenswerte zu gewährleisten.