تم نشر هذه القصة في الأصل على Payments Dive. للحصول على أخبار ورؤى يومية، اشترك في نشرتنا الإخبارية اليومية المجانية من Payments Dive.
تثبت العملات الرقمية أنها جذابة للمدفوعات عبر الحدود حيث بدأت الشركات في استكشاف العملات المستقرة للتسويات الأسرع والأرخص مقارنة بمقدمي خدمات الدفع الدولية التقليديين مثل سويفت وموني جرام.
بدأت خدمة المدفوعات العالمية لشركة باي بال هولدينغز باستخدام عملتها المستقرة PYUSD لتسوية المدفوعات عبر الحدود في خدمة زوم، متجنبة ما تسميه باي بال "ساعات البنوك التقليدية". كما بدأت باي بال بتسويق العملات الرقمية، بما في ذلك PYUSD، كوسيلة لتقليل تكاليف المعاملات في كل من زوم وأداة المدفوعات الجديدة بالعملات المشفرة.
بدأت الشركات تدرك أن العملات المستقرة يمكن أن تمكن من "تحويلات أرخص، وتكاليف معاملات أقل، واحتكاك أقل، وصول أكثر انفتاحًا"، وفقًا لما قاله مارك نيكولز، أحد الشركاء في شركة الاستشارات إرنست ويونغ، المتخصص في خدمات المالية واستراتيجية أسواق رأس المال.
قال نيكولز في مقابلة بتاريخ 15 أغسطس إن المديرين الماليين متحمسون أيضًا لمعرفة المزيد حول كيفية مساعدة العملات المستقرة في إدارة وظائف خزينة الشركات بشكل أكثر كفاءة. "هناك بالتأكيد فرصة هنا - أرخص، أسرع، ونحن نشهد ذلك [stablecoin] يحدث."
تستغرق الشبكات العالمية التقليدية للدفع ما يصل إلى خمسة أيام عمل لإتمام المعاملة، وذلك بسبب وجود وسطاء متعددين، واختلاف المناطق الزمنية للأعمال، والمعالجة الدورية للدفعات، حسبما ذكرت شركة ماكينزي في تقريرها لشهر يوليو حول العملات المستقرة. كما أشار التقرير إلى أن معظم المدفوعات تتطلب أيضًا فحوصات تنظيمية يدوية أو شبه آلية لمكافحة غسل الأموال، وفحص العقوبات، وتأكيد الهوية.
نظرًا للزيادة في حجم المعاملات التي تعبر الحدود، "لقد نما الطلب في العقد الماضي على حلول الدفع العالمية الأكثر استجابة، وفي الوقت الحقيقي، ومنخفضة التكلفة، وآمنة، وشاملة"، وفقًا للتقرير.
قالت ماكنزي في تقرير منفصل عن المدفوعات إن المدفعات عبر الحدود شكلت حوالي 179 تريليون دولار العام الماضي.
تأتي جاذبية العملات المستقرة للمعاملات عبر الحدود في ثلاثة مجالات: التسويات الفورية على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع، والأمان، وتكاليف أقل، وفقًا لما قاله بام عزيزي، الرئيس التنفيذي لشبكة مدفوعات العملات المشفرة ميش كونكت. "التطبيق القاتل للعملة المستقرة سيكون الدفع، سواء كان دفعًا عبر الحدود، أو دفع B2B [بين الشركات] أو [a]"، كما قال في مقابلة بتاريخ 13 أغسطس.
قال العزيزي: "بالنسبة لقادة الشركات الذين لديهم "وجود في أكثر من خمس أو عشر دول، يجب عليك احتضان العملات المستقرة لأنك تترك أموالًا على الطاولة، أو أنك تخسر أموالًا، إذا لم تفعل ذلك"، مشيرًا إلى فوائد العائدات من الاحتفاظ بالاحتياطيات الأساسية للعملة المستقرة، مثل سندات الخزانة.
تستمر القصة. يتوقع الاستراتيجيون في EY أن تتطور عمليات العملات المستقرة الخاصة بالشركات خلال الـ 18 شهرًا القادمة، حسبما قال نيكولز. "سنرى الشركات تستغل هذا الوقت لتشعر بالراحة وتتقبل ذلك، ولكنها ستتبنى نسبياً ببطء بشكل عام،" كما قال.
الاستثناء هو "المستخدمون الأوائل" الذين يتحركون بسرعة اليوم في مجالات مثل التجارة الإلكترونية، والرواتب، وخدمات التجار، كما قال. "تتحرك هذه القطاعات بسرعة أكبر بكثير، من الواضح، لأنها تمتلك عملاء يحتاجون إليها"، قال نيكولز.
بينما تعتبر تأخيرات التسوية غالبًا ما تكون مصدر إحباط رئيسي لأنظمة الدفع عبر الحدود التقليدية، إلا أن تكلفة إرسال الأموال إلى الخارج لا تزال عالية بالنسبة للعديد من الشركات والمستهلكين، على الرغم من الجهود المبذولة لجعل المدفوعات عبر الحدود أكثر كفاءة من خلال ترقيات التكنولوجيا مثل التحول الأخير في الصناعة إلى معيار ISO 20022.
عالمياً، كلف إرسال 500 دولار دولياً في الربع الأول 4.26% في المتوسط، بانخفاض حوالي 0.26 نقطة مئوية على مدار السنوات الخمس الماضية، وفقاً لأحدث تقرير ربع سنوي للبنك الدولي في مارس حول أسعار التحويلات العالمية.
في وقت سابق من هذا العام، بدأ أحد اللاعبين الرئيسيين في الصناعة، سوفت، شركة رسائل المدفوعات الدولية، التجارب التي تتضمن العملات الرقمية.
"يستفيد الاختبار من "الموقع الفريد" لسوفت في قلب النظام المالي لربط هذه الشبكات المتباينة ببعضها البعض وكذلك مع العملات التقليدية الموجودة، مما يمكّن مجتمعها العالمي من إجراء معاملات سلسة باستخدام الأصول الرقمية والعملات إلى جانب أشكال القيمة التقليدية، باستخدام بنيتها التحتية الحالية"، كما قالت التعاون في بيان صحفي في أكتوبر.
لم يكن لدى سويفت أي تعليق آخر بشأن المحاكمات، حسبما قال متحدث يوم الجمعة.
"سويفت لا تدعو إلى نموذج تسوية واحد على آخر وتبقى محايدة عندما يتعلق الأمر بأشكال وطرق نقل القيمة"، قالت الشركة في بيان عبر البريد الإلكتروني. "تتركز جهود المنظمة على تمكين شبكتها لدعم أنواع متعددة من نماذج التسوية بناءً على الاحتياجات المتطورة لمجتمعها."
في أواخر العام الماضي، قالت سويفت إنها أنهت برنامج اختبار ناجح مع إدارة الأصول UBS وChainlink لإظهار نقل الأموال المرمزة عبر سلاسل الكتل العامة والخاصة باستخدام بنية سويفت التحتية.
تتزايد أيضًا بسرعة دور العملات المستقرة في الرواتب الشركات، خاصةً للعمال عن بُعد في الأماكن التي قد لا تكون فيها العملة المحلية مرغوبة مثل الدولارات الأمريكية أو اليوروهات، حسبما قال كيريل جيرتمان، الرئيس التنفيذي لشركة كونديت تكنولوجي ومقرها بوسطن، والتي تستخدم العملات المستقرة في شبكة المدفوعات عبر الحدود.
"قد تعمل ربما لشركة أمريكية، لكنك في الأرجنتين،" قال جيرتمان في مقابلة الشهر الماضي، كمثال. "لا تريد أن تتلقى البيزو الأرجنتيني معظم الوقت، تريد أن تتلقى دولاراتك [but] لكنك لا تستطيع في الواقع تلقي الدولارات. لذا، ما سيحدث هو أن هناك مجموعة من الشركات تقدم في الأساس خدمة تحويل راتبك إلى عملات مستقرة، وإيداعها في محفظتك."
في الأسواق الناشئة، تعتبر المدفوعات التحويلية حالة استخدام رئيسية عبر الحدود للعملات المستقرة، وهي تنمو للمدفوعات المؤسسية، قال كيفن ليهتينيت، المدير التنفيذي لمختبرات الابتكار بلا حدود، في مؤتمر ستابيلي SF 2025 في وقت سابق من هذا العام.
تعمل شركة Borderless المقرّها في نيويورك على تشغيل شبكة مدفوعات مستقرة عبر الحدود لربط شركات تحويل الأموال مع الشركات المنظمة في سوق محلي حيث يوجد لديها عملاء يرغبون في إرسال الأموال. على الرغم من نمو العملات المستقرة عبر الحدود، إلا أن الجغرافيا المحددة ستهم بشكل كبير، كما قال.
"حتى في التحويلات عبر الحدود، التي تعد واحدة من أفضل حالات استخدام العملات المستقرة اليوم، فإنها تعتمد حقًا على المسار الذي يجعلها منطقية وأفضل وأسرع وأرخص"، قال.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
العملات المستقرة ستغير مدفوعات عبر الحدود
تم نشر هذه القصة في الأصل على Payments Dive. للحصول على أخبار ورؤى يومية، اشترك في نشرتنا الإخبارية اليومية المجانية من Payments Dive.
تثبت العملات الرقمية أنها جذابة للمدفوعات عبر الحدود حيث بدأت الشركات في استكشاف العملات المستقرة للتسويات الأسرع والأرخص مقارنة بمقدمي خدمات الدفع الدولية التقليديين مثل سويفت وموني جرام.
بدأت خدمة المدفوعات العالمية لشركة باي بال هولدينغز باستخدام عملتها المستقرة PYUSD لتسوية المدفوعات عبر الحدود في خدمة زوم، متجنبة ما تسميه باي بال "ساعات البنوك التقليدية". كما بدأت باي بال بتسويق العملات الرقمية، بما في ذلك PYUSD، كوسيلة لتقليل تكاليف المعاملات في كل من زوم وأداة المدفوعات الجديدة بالعملات المشفرة.
بدأت الشركات تدرك أن العملات المستقرة يمكن أن تمكن من "تحويلات أرخص، وتكاليف معاملات أقل، واحتكاك أقل، وصول أكثر انفتاحًا"، وفقًا لما قاله مارك نيكولز، أحد الشركاء في شركة الاستشارات إرنست ويونغ، المتخصص في خدمات المالية واستراتيجية أسواق رأس المال.
قال نيكولز في مقابلة بتاريخ 15 أغسطس إن المديرين الماليين متحمسون أيضًا لمعرفة المزيد حول كيفية مساعدة العملات المستقرة في إدارة وظائف خزينة الشركات بشكل أكثر كفاءة. "هناك بالتأكيد فرصة هنا - أرخص، أسرع، ونحن نشهد ذلك [stablecoin] يحدث."
تستغرق الشبكات العالمية التقليدية للدفع ما يصل إلى خمسة أيام عمل لإتمام المعاملة، وذلك بسبب وجود وسطاء متعددين، واختلاف المناطق الزمنية للأعمال، والمعالجة الدورية للدفعات، حسبما ذكرت شركة ماكينزي في تقريرها لشهر يوليو حول العملات المستقرة. كما أشار التقرير إلى أن معظم المدفوعات تتطلب أيضًا فحوصات تنظيمية يدوية أو شبه آلية لمكافحة غسل الأموال، وفحص العقوبات، وتأكيد الهوية.
نظرًا للزيادة في حجم المعاملات التي تعبر الحدود، "لقد نما الطلب في العقد الماضي على حلول الدفع العالمية الأكثر استجابة، وفي الوقت الحقيقي، ومنخفضة التكلفة، وآمنة، وشاملة"، وفقًا للتقرير.
قالت ماكنزي في تقرير منفصل عن المدفوعات إن المدفعات عبر الحدود شكلت حوالي 179 تريليون دولار العام الماضي.
تأتي جاذبية العملات المستقرة للمعاملات عبر الحدود في ثلاثة مجالات: التسويات الفورية على مدار الساعة طوال أيام الأسبوع، والأمان، وتكاليف أقل، وفقًا لما قاله بام عزيزي، الرئيس التنفيذي لشبكة مدفوعات العملات المشفرة ميش كونكت. "التطبيق القاتل للعملة المستقرة سيكون الدفع، سواء كان دفعًا عبر الحدود، أو دفع B2B [بين الشركات] أو [a]"، كما قال في مقابلة بتاريخ 13 أغسطس.
قال العزيزي: "بالنسبة لقادة الشركات الذين لديهم "وجود في أكثر من خمس أو عشر دول، يجب عليك احتضان العملات المستقرة لأنك تترك أموالًا على الطاولة، أو أنك تخسر أموالًا، إذا لم تفعل ذلك"، مشيرًا إلى فوائد العائدات من الاحتفاظ بالاحتياطيات الأساسية للعملة المستقرة، مثل سندات الخزانة.
تستمر القصة. يتوقع الاستراتيجيون في EY أن تتطور عمليات العملات المستقرة الخاصة بالشركات خلال الـ 18 شهرًا القادمة، حسبما قال نيكولز. "سنرى الشركات تستغل هذا الوقت لتشعر بالراحة وتتقبل ذلك، ولكنها ستتبنى نسبياً ببطء بشكل عام،" كما قال.
الاستثناء هو "المستخدمون الأوائل" الذين يتحركون بسرعة اليوم في مجالات مثل التجارة الإلكترونية، والرواتب، وخدمات التجار، كما قال. "تتحرك هذه القطاعات بسرعة أكبر بكثير، من الواضح، لأنها تمتلك عملاء يحتاجون إليها"، قال نيكولز.
بينما تعتبر تأخيرات التسوية غالبًا ما تكون مصدر إحباط رئيسي لأنظمة الدفع عبر الحدود التقليدية، إلا أن تكلفة إرسال الأموال إلى الخارج لا تزال عالية بالنسبة للعديد من الشركات والمستهلكين، على الرغم من الجهود المبذولة لجعل المدفوعات عبر الحدود أكثر كفاءة من خلال ترقيات التكنولوجيا مثل التحول الأخير في الصناعة إلى معيار ISO 20022.
عالمياً، كلف إرسال 500 دولار دولياً في الربع الأول 4.26% في المتوسط، بانخفاض حوالي 0.26 نقطة مئوية على مدار السنوات الخمس الماضية، وفقاً لأحدث تقرير ربع سنوي للبنك الدولي في مارس حول أسعار التحويلات العالمية.
في وقت سابق من هذا العام، بدأ أحد اللاعبين الرئيسيين في الصناعة، سوفت، شركة رسائل المدفوعات الدولية، التجارب التي تتضمن العملات الرقمية.
"يستفيد الاختبار من "الموقع الفريد" لسوفت في قلب النظام المالي لربط هذه الشبكات المتباينة ببعضها البعض وكذلك مع العملات التقليدية الموجودة، مما يمكّن مجتمعها العالمي من إجراء معاملات سلسة باستخدام الأصول الرقمية والعملات إلى جانب أشكال القيمة التقليدية، باستخدام بنيتها التحتية الحالية"، كما قالت التعاون في بيان صحفي في أكتوبر.
لم يكن لدى سويفت أي تعليق آخر بشأن المحاكمات، حسبما قال متحدث يوم الجمعة.
"سويفت لا تدعو إلى نموذج تسوية واحد على آخر وتبقى محايدة عندما يتعلق الأمر بأشكال وطرق نقل القيمة"، قالت الشركة في بيان عبر البريد الإلكتروني. "تتركز جهود المنظمة على تمكين شبكتها لدعم أنواع متعددة من نماذج التسوية بناءً على الاحتياجات المتطورة لمجتمعها."
في أواخر العام الماضي، قالت سويفت إنها أنهت برنامج اختبار ناجح مع إدارة الأصول UBS وChainlink لإظهار نقل الأموال المرمزة عبر سلاسل الكتل العامة والخاصة باستخدام بنية سويفت التحتية.
تتزايد أيضًا بسرعة دور العملات المستقرة في الرواتب الشركات، خاصةً للعمال عن بُعد في الأماكن التي قد لا تكون فيها العملة المحلية مرغوبة مثل الدولارات الأمريكية أو اليوروهات، حسبما قال كيريل جيرتمان، الرئيس التنفيذي لشركة كونديت تكنولوجي ومقرها بوسطن، والتي تستخدم العملات المستقرة في شبكة المدفوعات عبر الحدود.
"قد تعمل ربما لشركة أمريكية، لكنك في الأرجنتين،" قال جيرتمان في مقابلة الشهر الماضي، كمثال. "لا تريد أن تتلقى البيزو الأرجنتيني معظم الوقت، تريد أن تتلقى دولاراتك [but] لكنك لا تستطيع في الواقع تلقي الدولارات. لذا، ما سيحدث هو أن هناك مجموعة من الشركات تقدم في الأساس خدمة تحويل راتبك إلى عملات مستقرة، وإيداعها في محفظتك."
في الأسواق الناشئة، تعتبر المدفوعات التحويلية حالة استخدام رئيسية عبر الحدود للعملات المستقرة، وهي تنمو للمدفوعات المؤسسية، قال كيفن ليهتينيت، المدير التنفيذي لمختبرات الابتكار بلا حدود، في مؤتمر ستابيلي SF 2025 في وقت سابق من هذا العام.
تعمل شركة Borderless المقرّها في نيويورك على تشغيل شبكة مدفوعات مستقرة عبر الحدود لربط شركات تحويل الأموال مع الشركات المنظمة في سوق محلي حيث يوجد لديها عملاء يرغبون في إرسال الأموال. على الرغم من نمو العملات المستقرة عبر الحدود، إلا أن الجغرافيا المحددة ستهم بشكل كبير، كما قال.
"حتى في التحويلات عبر الحدود، التي تعد واحدة من أفضل حالات استخدام العملات المستقرة اليوم، فإنها تعتمد حقًا على المسار الذي يجعلها منطقية وأفضل وأسرع وأرخص"، قال.
القراءة الموصى بها
عرض التعليقات